Глобалният индекс на MSCI и доходността на американските държавни облигации паднаха във вторник поради нарастваща несигурност. Инвеститорите се дистанцираха от рискови активи, докато фючърсите на петрола се повишиха поради притеснения за прекъсвания на снабдяването, докато Близкият изток ескалира след нападението на Иран над Израел.
Въпреки това, американските акции затвориха над интраденните ниски стойности и доходността на американските държавни облигации също се стабилизираха, тъй като участниците на пазара остават оптимистични, че по-нататъшна ескалация в региона не е неизбежна, въпреки напрегнатата ситуация.
Иран изстреля серия балистични ракети по Израел във вторник в отговор на израелски удари по позиции на подкрепяната от Техеран Хизбула в Ливан. Вашингтон осъди действията на Иран и заяви, че консултира с Израел за възможен отговор след като американската армия подкрепи Израел да отблъсне нападението.
Сред геополитическите напрежения американският долар се укрепи, а златото, традиционно смятано за сигурно убежище по време на кризи, се повиши с над 1% по време на търговската сесия. Инвеститорите продължават да търсят сигурни убежища на фона на страхове за по-нататъшна нестабилност в региона.
Цените на петрола също се повишиха поради притеснения, че ескалация на конфликта може да причинят прекъсвания на доставките. Всяко прекъсване на транспортирането на петрол може да окаже значителен натиск върху глобалните енергийни пазари.
Освен геополитически рискове, инвеститорите в САЩ срещат и други предизвикателства. Ураганът Хелън заплашва брега, а стачка на пристанищни работници парализира почти половината от корабоплаването по източното и южното крайбрежие на САЩ. Преговорите за нови договори с пристанищните собственици досега не дадоха резултати, подхранвайки страхове за по-нататъшни прекъсвания на доставките.
Тези фактори създават напрегната среда на глобалните пазари, принуждавайки инвеститорите да търсят сигурни убежища и да избягват риск в близко бъдеще.
Американските акции изпитаха допълнителен натиск след като S&P 500 и Dow Jones достигнаха рекордни нива вчера. Ситуацията се утежни от няколко отрицателни фактори едновременно, от стачки на пристанищата до последиците от урагана и ескалацията в Близкия изток.
"Пазарът беше еуфоричен, но сега е време за трезва оценка на рисковете. Ураганът, стачките и иранските ракети са сериозни удари по доверието на инвеститорите," каза Карол Шлаиф, главен инвестиционен директор в BMO Family Office. Според нея, ситуацията е такава, че всяко неблагоприятно събитие може значително да промени посоката на търговията.
Тя обясни, че стачката на пристанищните работници вече нарушава инфраструктурата за доставки на източното крайбрежие, а последиците от урагана Хелън добавят към несигурността. Но третият фактор, според експертката, представлява най-голямата заплаха - изстрелването на ирански ракети по Израел, което може лесно да ескалира в по-сериозен конфликт.
Нарастващото напрежение на международната сцена подкрепи обменния курс на долара и също така увеличи търсенето на американски държавни облигации. Според Шлаиф, инвеститорите сега са предпазливи и предпочитат активи с минимални рискове, надявайки се ситуацията да се стабилизира и да не ескалира в широкомащабна криза.
Цените на петрола на световните пазари първоначално скочиха, но след това частично се отдръпнаха от дневните върхове. Клей Сигъл, независим анализатор по политически рискове, подчерта, че всяко израелско нападение върху ирански петролни съоръжения може да доведе до значителни прекъсвания в доставките, като потенциално намали износа с повече от един милион барела на ден.
„Ескалация в този регион може да доведе до значителни нарушения на енергийния пазар, което веднага ще се отрази на глобалната икономика“, каза Сийгъл. Той също така добави, че вероятността от по-нататъшно покачване на цените на петрола остава висока, предвид крехкостта на доставките в региона.
Във вторник американският петрол поскъпна с 2.44%, достигайки $69.83 на барел, а европейският Brent се повиши с 2.59% до $73.56. По-рано през деня, и двата еталона се бяха повишили с повече от 5%, което показва нервност сред участниците на пазара.
Американските фондови пазари бяха напрегнати. Dow Jones Industrial Average спадна със 173.18 точки, или 0.41%, и затвори на 42,156.97. По-широкият S&P 500 индекс спадна с 53.73 точки, или 0.93%, до 5,708.75. Технологично ориентираният Nasdaq Composite индекс спадна с 278.81 точки, или 1.53%, и затвори на 17,910.36.
Текущата ситуация на пазара отразява страховете на инвеститорите от възможно повишаване на геополитическите рискове, които могат да окажат сериозно въздействие върху всички ключови активи, от акции и облигации до стоки.
Глобалните пазари приключиха сесията по-ниски. Индексът MSCI, който проследява акциите по света, загуби 6.09 точки, или 0.71%, и затвори на 845.69. Европейските пазари също не успяха да се задържат, като индексът STOXX 600 спадна с 0.38%, което показва общото безпокойство на инвеститорите.
Индексът на волатилността на CBOE, известен като „страхомерът“ на Уолстрийт, скочи до 19.25, най-високото си ниво от началото на септември. Скокът отразява разтревожеността на пазара, породена от глобалните рискове и геополитическата несигурност.
Безопасните активи като японската йена и швейцарския франк отбелязаха значителни печалби, тъй като трейдърите търсеха сигурност на фона на опасения за ескалация на напрежението между Иран и Израел. Инвеститорите започнаха да търсят по-стабилни инструменти, реагирайки на слухове за възможни удари много преди новината да бъде официално потвърдена.
Американският долар също отбеляза силни печалби на фона на добри данни за заетостта в САЩ и твърди коментари от председателя на Федералния резерв Джером Пауъл. Пауъл подчерта необходимостта от спазване на текущата парична политика в понеделник, намалявайки очакванията за по-рязко понижение на лихвените проценти. На този фон индексът на долара, който проследява долара спрямо кошница от основни валути, се повиши с 0.45% до 101.20.
Еврото загуби позиции, падайки с 0.58% до $1.1069. Доларът, въпреки общото укрепване, не успя да задържи позициите си спрямо японската йена, отбелязвайки лек спад с 0.08% до 143.51. Инвеститорите отново предпочетоха японската валута на фона на нарастващо напрежение в Азия и опасения за забавяне на растежа в Европа.
В търсене на сигурност, инвеститорите насочиха вниманието си към американските държавни облигации, което доведе до понижение на доходността в дългата и късата част на кривата. Доходността на 10-годишните държавни облигации спадна с 6.3 базисни точки до 3.739%. Доходността на 2-годишните облигации, които следят отблизо очакванията за бъдещата ставка на Федералния резерв, спадна с 4.3 базисни точки до 3.6084%.
Тези показатели показват, че участниците на пазара се подготвят за по-нататъшни турбуленции и намаляване на рисковите инвестиции, преминавайки към по-надеждни активи. Наблюдаваната динамика демонстрира увеличаване на защитните настроения и тенденцията на инвеститорите да избягват значителни рискове.
Нестабилността в Близкия изток принуди инвеститорите да се обърнат към традиционните безопасни активи. Джим Барнс, директор на отдела по фиксиран доход в Bryn Mawr Trust, отбеляза, че пазарите в момента заемат изчаквателна позиция. "Ние наблюдаваме и се надяваме, че текущото спокойствие ще продължи. В противен случай вниманието на пазара ще се премести към дългосрочните последствия," каза той.
На фона на геополитическата нестабилност, ценните метали отново заемат централна роля. Спот златото се покачи с 0.91% до $2,658.39 за унция, докато фючърсите на златото в САЩ се повишиха с 0.95% до $2,661.10 за унция. Това показва силно желание на инвеститорите да защитят своите активи, докато ситуацията на глобалните пазари остава напрегната.
Въпреки общото понижение на индексите на акциите, енергийните акции показват растеж. На фона на покачването на цените на петрола, което се увеличи с 2.4%, акциите на Exxon Mobil се покачиха с 2.3%. Това подчертава високата чувствителност на енергийния сектор към всякакви промени на пазара на въглеводороди.
Акциите на защитните компании се оказаха сред основните бенефициенти на текущите геополитически напрежения. Northrop Grumman се увеличи с 3%, докато Lockheed Martin скочи с 3.6%. Индексът на аерокосмическата и отбранителна промишленост на S&P 500 постави нов рекорд, което показва силен интерес към компаниите, свързани с отбранителната и защитната индустрия.
На фона на общата тревожност, и публичните услуги показаха увереност, като индексът на публичните услуги на S&P 500 се увеличи с 0.8%. Това е типична реакция на пазара в несигурни времена, когато инвеститорите търсят стабилни и рентабилни активи, за да се предпазят от резки колебания.
Акциите на авиокомпаниите бяха сред губещите на фона на последните събития. Големи играчи като Delta Air Lines загубиха 1.6%, насред опасенията, че геополитическата нестабилност и покачването на цените на горивата ще се отразят негативно на операциите на превозвачите. Тези динамики подчертават уязвимостта на авиационния сектор към външни шокове, включително както военни конфликти, така и природни бедствия.
На фона на тези събития, инвеститорите продължават да търсят сигурни убежища, опитвайки се да минимизират рисковете и да запазят капитала си в условия, когато глобалната икономика е под натиск от всички страни.
С нарастващите геополитически рискове, експертите забелязват увеличена нервност сред инвеститорите. Питър Туус, президент на Chase Investment Counsel, предупреждава, че възможна ескалация на конфликта може да окаже сериозен натиск върху фондовите пазари. "Ако ситуацията продължи да се изостря, можем да видим дълготрайно понижение, тъй като инвеститорите се страхуват от непредсказуеми последици", казва той. Според него дори положителните динамики, наблюдавани по-рано тази година, може да не предпазят пазарните участници от масови разпродажби, ако ситуацията ескалира.
Данните, публикувани във вторник, показват смесени резултати за икономиката на САЩ. Откритите работни места се увеличиха през август, което подсказва стабилен трудов пазар. Въпреки това, индексът на производствената активност на Institute for Supply Management (ISM) достигна 47.2, под очакванията на анализаторите от 47.5. Това подсказва продължаващо забавяне в производствения сектор и увеличава опасенията за по-нататъшния икономически растеж.
Инвеститорите се фокусират върху предстоящите данни за трудовия пазар, включително първоначалните молби за безработица в четвъртък и месечния отчет за заетостта в петък. Тези данни могат да повлияят на решенията на Федералния резерв. Според инструмента FedWatch на CME Group, търговците оценяват 38% шанс за намаляване на лихвения процент с 50 базисни точки през ноември, в сравнение с 35% в понеделник, но значително под 58% от преди седмица. Настоящото настроение подчертава, че несигурността остава, докато пазарът се опитва да се адаптира към новите условия.
На 18 септември, Федералният резерв на САЩ намали лихвения процент с 50 базисни точки, първата стъпка в нов кръг на парично разхлабване. Ходът сигнализира, че регулаторът възнамерява да подкрепи икономиката на фона на нарастващите глобални рискове. Въпреки това, последващите събития поставиха под съмнение ефективността на мярката и пазарните участници сега са съсредоточени върху това какви мерки ще последват.
Ситуацията в американските пристанища остава напрегната. Стачката на работниците на Източното и Гълф Коастринговото крайбрежие спря почти половината от целия корабоплавателен трафик, което вече негативно се отрази на логистиката и снабдителните вериги. Преговорите за нов договор все още не са дали резултати, добавяйки още несигурност за бизнесите и инвеститорите. Този фактор добавя още един слой риск към общата картина, а пазарите внимателно следят развитието.
Сред всички тези промени, участниците на пазара проявяват предпазливост, внимателно анализирайки получените икономически данни и опитвайки се да минимизират своите рискове в обстановка на висока волатилност.
Докато стачката на пристанищните работници в САЩ е малко вероятно да предизвика същи мащабни проблеми с доставките като по време на пиковите фази на пандемията от COVID-19, тя все пак добавя значителна несигурност към икономическите перспективи. Експертите отбелязват, че спирането на корабоплаването може да затрудни оценката на общата икономическа стабилност, което от своя страна усложнява задачата на Федералния резерв при избор на оптимална монетарна политика.
На американския фондов пазар преобладаваше негативно настроение. На Нюйоркската фондова борса (NYSE), броят на падащите акции превишаваше този на растящите в съотношение 1.32 към 1. Още по-изразено напрежение се усещаше на техно-интензивната Nasdaq, където съотношението беше 2.36 към 1 в полза на падащите акции. Това показва, че инвеститорите, опасявайки се от възможно влошаване на ситуацията, предпочитат да намаляват позициите си и да реализират печалби.
През деня индексът S&P 500 регистрира 51 нови 52-седмични върхове и само две нови падения, което показва известен оптимизъм сред определени сектори. В същото време ситуацията на Nasdaq изглеждаше по-малко позитивна: 75 нови върхове и 137 пресни падения подчертават високата волатилност и разединение в динамиката на ценните книжа.
Сред увеличената нервност, обемите на търговия на американските борси значително нараснаха. Общият брой акции, които смениха притежателите си, беше 13.16 милиарда, което е значително над среднодневната стойност от 11.98 милиарда акции през последните 20 сесии. Такова увеличение на обема показва, че участниците на пазара активно реагират на текущите събития, коригирайки стратегиите си в условия на нарастваща несигурност.
Текущата ситуация на фондовите пазари отразява общото безпокойство на инвеститорите и желанието им да реагират бързо на промените в геополитическия и икономическия фон. В близко бъдеще, ключов фактор ще бъде стабилизацията или по-нататъшното влошаване на ситуацията, което ще определи настроенията и векторите на движение за глобалните активи.
Аналитичните прегледи на ИнстаФорекс ще ви запознаят изцяло с пазарните тенденции! Като клиент на ИнстаФорекс, на вас се предоставят голям брой безплатни услуги за ефикасна търговия.
