29.11.202407:34 Форекс анализи и прегледи: Анализ на EUR/USD за 29-ти ноември: Еврото остава под натиск

Двойката EUR/USD остана над линията на движещата се средна за по-голямата част от четвъртък. Докато еврото показва известен потенциал за допълнителен растеж, самото задържане над линията на движещата се средна не гарантира възходящ тренд. То сигнализира само за възможна промяна в тренда. Въпросът сега е дали биковете имат достатъчно сила и мотивация да поддържат повишаването.

За да отговорим на това, трябва първо да разберем защо еврото спадаше през последните два месеца. За краткост, спадът може да се дължи или на краткосрочност на пазара, или на потенциална манипулация от страна на създателите на пазара. Въпреки че еврото се търгуваше в значителни граници през последните две години, важният момент е, че не изпита значителни спадания през този период. Всяко възходящо движение се интерпретира като корекция. По същество еврото преживя продължителна двугодишна корекция без значителна фактологична обосновка, основно водено от очакванията за облекчаване на паричната политика от Федералния резерв. След като Федералният резерв започна да облекчава своята политика, еврото претърпя остър спад.

Ако пазарът е решил, че вече няма валидни причини да купува еврото и че корекцията в рамките на 16-годишния низходящ тренд е завършила, спадът на еврото може да се ускори. В този момент няма убедителни причини еврото да се върне към нивото от 1.12 или по-високо.

По-рано отбелязахме, че при седмичната времева рамка цената достигна до долната граница на страничен канал, където се търгуваше почти две години. Това обяснява текущото възходящо отдръпване. Но освен ако не видим вълна от отчети, сигнализиращи за силно икономическо възстановяване в еврозоната, силен ръст на еврото е малко вероятен. Продължителна търговия в страничен канал, която би могла да върне еврото до нивото от 1.12, също изглежда малко вероятна. До момента икономическите данни за еврозоната са били средни, докато икономиката на САЩ остава значително по-силна.

Освен това, Федералният резерв може да понижава лихвените проценти по-бавно и с по-малки стъпки, отколкото пазарът очаква. Това дава на щатския долар значително макроикономическо и фундаментално предимство. Дори в ясен низходящ тренд, цените не падат всеки ден, а паузите могат да продължат за дълги периоди. Така че настоящото поскъпване на еврото не носи голяма тежест. Придвижване под линията на движещата се средна за подновяване на низходящия тренд може да се случи с малка съпротива. Следващата седмица пазарът ще получи критични данни, като данни за заетостта или отчети за инфлация, които може да подкрепят долара. През декември Европейската централна банка (ЕЦБ) може да намали процентите с 0.5%, докато Федералният резерв може да направи пауза в своите корекции. При благоприятни условия еврото потенциално би могло да се върне към паритет с долара преди края на годината.

Ключови нива и индикатори

• Средна волатилност: През последните пет търговски дни, двойката EUR/USD показва средна дневна волатилност от 115 точки, което се класифицира като "висока". Очаква се двойката в петък да се движи между 1.0459 и 1.0667.
• Линейни регресионни канали: Наклонът надолу на тези канали потвърждава съществуващата глобална меча тенденция.
• CCI индикатор: Многократни влизания в зоната на свръхпродажба предизвикаха настоящото корективно повишаване.

Нива на подкрепа

• S1: 1.0498
• S2: 1.0376
• S3: 1.0254

Нива на съпротива

• R1: 1.0620
• R2: 1.0742
• R3: 1.0864

Търговски препоръки

Двойката EUR/USD продължава своето движение надолу. През последните няколко месеца последователно прогнозирахме средносрочен спад за еврото, като напълно подкрепяме мечата тенденция. Вероятно е пазарът вече да е оценила по-голямата част, ако не и всички очаквани в бъдеще намаления на лихвите на Федералния резерв. Следователно, има малко причини доларът да отслабне в средносрочен план.

• Къси позиции: Търговците могат да насочат към 1.0376 и 1.0254, ако цената премине под средномесечната стойност.
• Дълги позиции: За тези, които стриктно следват технически анализ, се препоръчва да разгледат дълги позиции над средномесечната стойност с цели на 1.0620 и 1.0695. Въпреки това, в момента не препоръчваме вземане на дълги позиции.

Обяснение на илюстрациите:

• Линейни регресионни канали: Показват преобладаващата тенденция. Когато и двата канала сочат в една и съща посока, това сигнализира за силна тенденция.
• Линия на средната стойност: (Настройки: 20, изгладена) Определя краткосрочни тенденции и предоставя насоки за посоката на търговия.
• Мъри нива: Действат като целеви нива за движения и корекции на цените.
• Нива на волатилност: Представляват очакваната дневна амплитуда на цената според текущите волатилни показатели.
• CCI индикатор: Влизане в зоните на свръхкупуване (над +250) или свръхпродажба (под -250) сигнализира за потенциални обръщания на тенденцията.