26.03.202503:40 Analytische Bewertungen Forex: Handelsempfehlungen und Analyse für EUR/USD am 26. März: Der Euro setzt seinen langsamen Rückgang fort

EUR/USD 5-Minuten-Analyse

Das Währungspaar EUR/USD handelte am Dienstag mit nur minimalen Gewinnen, aber der allgemeine Trend auf dem Stundenchart bleibt bärisch, nachdem der Preis den aufsteigenden Kanal verlassen hat. Der Rückgang des Euros ist relativ schwach und mit häufigen Erholungen verbunden, jedoch bleibt er ziemlich stabil. Insgesamt glauben wir, dass die Abwärtsbewegung des Euros derzeit das logischste Szenario ist, da die Währung in den letzten Wochen erheblich aufgewertet hat – etwas, das völlig im Widerspruch zu den makroökonomischen und fundamentalen Grundlagen steht. Lassen Sie uns daran erinnern, dass der Markt in den vergangenen Wochen nur den "Trump-Faktor" eingepreist hat, wobei er alle anderen Veröffentlichungen und Ereignisse ignorierte. Infolgedessen ist der US-Dollar viel zu stark und unverdient gefallen.

Leider könnten die neuen Zölle, die Donald Trump möglicherweise bereits nächste Woche ankündigt, erneut einen Rückgang des Dollars auslösen. Es ist extrem schwierig vorherzusagen, wie lange Trump allein die Marktstimmung weiterhin dominieren wird. Dennoch möchten wir nicht, dass Händler sich der Illusion hingeben, dass der derzeitige Anstieg des Euros gerechtfertigt ist. Er ist nur dann gerechtfertigt, wenn man alle Ereignisse außer den Handelskriegen des US-Präsidenten ignoriert. Nicht einmal die Vereinigten Staaten als Ganzes—sondern speziell der Präsident—denn niemand vor Trump hat in den letzten Jahrzehnten irgendwelche "Kriege" gestartet oder über "Ungerechtigkeit" geklagt.

Auf dem 5-Minuten-Chart wurde gestern genau ein Handelssignal gebildet—ein Verkaufssignal. Es war jedoch alles andere als präzise. Mehrere Stunden lang schwebte der Preis unentschlossen um das Niveau von 1,0823, bevor er schließlich in sehr unüberzeugender Weise davon abprallte. Unserer Meinung nach war dieses Handelssignal nicht lohnenswert zu verfolgen. Und der makroökonomische Hintergrund am Dienstag war praktisch nicht vorhanden.

COT-Bericht

Der neueste Commitment of Traders (COT)-Bericht ist auf den 18. März datiert. Wie in der Abbildung gezeigt, blieb die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler über einen langen Zeitraum bullisch. Die Bären hatten erst kürzlich einen leichten Vorteil erlangt, aber jetzt haben die Bullen wieder die Kontrolle übernommen. Die bärische Positionierung hat sich schnell verringert, seit Trump das Amt übernommen hat und der Dollar eingebrochen ist. Wir können nicht definitiv sagen, ob der Wertverlust des Dollars anhalten wird, und die COT-Daten spiegeln die Stimmung der großen Akteure wider, die sich unter den aktuellen Bedingungen rasch ändern kann.

Nach wie vor sehen wir keine fundamentalen Faktoren, die eine Stärke des Euro unterstützen, jedoch gibt es jetzt einen starken Grund für eine Schwäche des Dollars. Das Währungspaar könnte sich über mehrere Wochen oder Monate weiter korrigieren, doch der 16-jährige Abwärtstrend wird sich nicht schnell umkehren lassen.

Momentan haben sich die roten und blauen Linien wieder gekreuzt, was auf einen bullischen Trend hinweist. In der letzten Berichtswoche stieg die Anzahl der Long-Positionen in der Gruppe der nicht-kommerziellen Händler um 300 Kontrakte, während die Anzahl der Short-Positionen um 46.000 Kontrakte fiel. Somit erhöhte sich die Netto-Position um 45.700 Kontrakte.

1-Stunden-Analyse EUR/USD

Auf dem Stunden-Chart scheint das EUR/USD-Paar dazu geneigt zu sein, weiter zu fallen, was wir voll und ganz unterstützen. Wir glauben, dass dieser Rückgang mittelfristig wiederaufgenommen wird, bedingt durch die unterschiedliche Geldpolitik der EZB und der Fed. Es bleibt jedoch unklar, wie lange der Markt weiterhin dem "Trump-Faktor" Beachtung schenken wird. Die jüngste Aufwärtsbewegung wirkte eher wie ein Marktprotest, der sich persönlich gegen Donald Trump richtete. Wohin dies das Paar letztlich führen wird, ist unbekannt, insbesondere da die Ankündigungen von Zöllen durch den US-Präsidenten noch nicht abgeschlossen sind. Händler ignorieren weiterhin eine Vielzahl von Nachrichten und Berichten, und der Dollar wird bei jeder Gelegenheit verkauft.

Für den 26. März identifizieren wir folgende Handelsniveaus: 1,0340–1,0366, 1,0461, 1,0524, 1,0585, 1,0658–1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0823, 1,0886, 1,0949, 1,1006, 1,1092, sowie die Senkou Span B-Linie (1,0880) und die Kijun-sen Linie (1,0850). Die Linien des Ichimoku-Indikators können sich den Tag über verschieben, daher sollte dies bei der Identifizierung von Handelssignalen berücksichtigt werden. Denken Sie daran, Ihren Stop-Loss auf Breakeven zu setzen, sobald sich der Kurs 15 Pips in die gewünschte Richtung bewegt hat—dies hilft, potenzielle Verluste abzusichern, falls sich das Signal als falsch herausstellt.

Am Mittwoch veröffentlicht die USA einen relativ wichtigen Bericht zu den Auftragseingängen langlebiger Güter—und das war es in etwa. Eine scharfe Kehrtwende oder ein Anstieg der Volatilität kann zum Zeitpunkt der Berichtsveröffentlichung auftreten, aber außerhalb dieses Fensters erwarten wir keine starken Bewegungen. Höchstwahrscheinlich wird der bärische Trend anhalten.

Erklärungen zur Illustration:

• Unterstützungs- und Widerstandsniveaus (dicke rote Linien): Dicke rote Linien zeigen an, wo die Bewegung möglicherweise endet. Bitte beachten Sie, dass diese Linien keine Quellen für Handelssignale sind.
• Kijun-sen und Senkou Span B-Linien: Ichimoku-Indikator-Linien, die vom 4-Stunden-Chart auf den Stunden-Chart übertragen wurden. Diese sind starke Linien.
• Extreme Levels (dünne rote Linien): Dünne rote Linien, an denen der Kurs zuvor abgeprallt ist. Diese dienen als Quellen für Handelssignale.
• Gelbe Linien: Trendlinien, Trendkanäle oder andere technische Muster.
• Indikator 1 auf COT-Charts: Stellt die Nettopositionsgröße für jede Händlerkategorie dar.