Ο δείκτης S&P 500 κατέγραψε νέο ρεκόρ κλεισίματος την Πέμπτη. Η επιτυχία ήρθε καθώς οι επενδυτές αξιολογούσαν τα αποτελέσματα κερδοφορίας και αναλογίζονταν τις πρόσφατες δηλώσεις του πρώην Προέδρου Ντόναλντ Τραμπ. Οι δηλώσεις του για τα χαμηλότερα επιτόκια και τις χαμηλότερες τιμές πετρελαίου έχουν προκαλέσει το ενδιαφέρον της αγοράς.
Μιλώντας στο Παγκόσμιο Οικονομικό Φόρουμ στο Νταβός της Ελβετίας, ο Τραμπ κάλεσε τον OPEC να μειώσει τις τιμές πετρελαίου και προέτρεψε τις κεντρικές τράπεζες να μειώσουν τα επιτόκια. Επίσης, προειδοποίησε την παγκόσμια επιχειρηματική κοινότητα για την πιθανότητα επιβολής δασμών σε προϊόντα που κατασκευάζονται εκτός Ηνωμένων Πολιτειών. Αυτές οι δηλώσεις έχουν αποτελέσει νέο σημείο συζήτησης μεταξύ των επενδυτών και αναλυτών.
«Οι επενδυτές αρέσκονται στην ιδέα των χαμηλότερων επιτοκίων και των χαμηλότερων τιμών πετρελαίου», δήλωσε η Lindsay Bell, επικεφαλής στρατηγικής στην 248 Ventures. Σύμφωνα με αυτήν, η αντίδραση της αγοράς δείχνει προσεκτική αισιοδοξία. Παρά ταύτα, οι συμμετέχοντες στην αγορά είναι ανήσυχοι για την πιθανότητα αυξημένου πληθωρισμού λόγω απειλών δασμών. Αυτοί οι παράγοντες μπορεί να επιβραδύνουν περαιτέρω μειώσεις επιτοκίων από την Ομοσπονδιακή Τράπεζα.
Η Fed αναμένεται να διατηρήσει τα επιτόκια αμετάβλητα την επόμενη εβδομάδα, στην πρώτη συνάντηση του οργανισμού για το νέο έτος. Εν τω μεταξύ, οι επενδυτές συνεχίζουν να παρακολουθούν στενά τα οικονομικά σήματα, προσπαθώντας να προβλέψουν πώς οι δηλώσεις του Τραμπ και οι πολιτικές της Ομοσπονδιακής Τράπεζας θα αλληλεπιδράσουν.
Αυτό το έντονο μείγμα παραγόντων, αφενός, τροφοδοτεί την ανάπτυξη της αγοράς, αφετέρου, διατηρεί μια ορισμένη προσοχή στις κινήσεις των παικτών. Η διάθεση για αισιοδοξία παραμένει κυρίαρχη, αλλά η απειλή των δασμών και οι πιθανές συνέπειες τους εξακολουθούν να αποτελούν σημαντικό κίνδυνο.
Ο Peter Tooze, πρόεδρος της Chase Investment Counsel στη Βιρτζίνια, είναι βέβαιος ότι η Ομοσπονδιακή Τράπεζα θα βασίζεται στις αποφάσεις της σε αντικειμενικά οικονομικά δεδομένα, και όχι σε πολιτικές δηλώσεις. Σύμφωνα με αυτόν, ακόμη και οι επίμονες απαιτήσεις του Τραμπ είναι απίθανο να επηρεάσουν τις αποφάσεις του οργανισμού.
«Είναι απίθανο τα σχόλια του προέδρου για τα επιτόκια να έχουν σημαντικό αντίκτυπο στη Fed», τόνισε ο Tooze. «Οι αποφάσεις θα λαμβάνονται μόνο βάσει ανάλυσης των τρέχοντων οικονομικών δεδομένων.»
Η Πέμπτη ήταν μια ιστορική ημέρα στη Wall Street: όλοι οι τρεις βασικοί δείκτες έδειξαν ανάπτυξη για τέταρτη συνεχόμενη ημέρα. Οι συμμετέχοντες στην αγορά σημείωσαν ότι τόσο οι εκθέσεις κερδών των εταιρειών όσο και οι πιθανές αλλαγές πολιτικής επηρέασαν το συναίσθημα των επενδυτών.
Ο δείκτης S&P 500 (.SPX) ανέβηκε 32.34 μονάδες, ή 0.53%, φτάνοντας στις 6,118.71. Ήταν το πρώτο ρεκόρ κλεισίματος του δείκτη από τις 6 Δεκεμβρίου, όταν βρισκόταν στα πρόθυρα να φτάσει ένα νέο υψηλό την προηγούμενη ημέρα.
Ο δείκτης Dow Jones Industrial Average (.DJI) ήταν ακόμη πιο εντυπωσιακός, προσθέτοντας 408.34 μονάδες, ή 0.92%, κλείνοντας την ημέρα στις 44,565.07. Ο Nasdaq Composite (.IXIC) ανέβηκε 44.34 μονάδες, ή 0.22%, στις 20,053.68.
Όλοι οι 11 τομείς του S&P 500 ολοκλήρωσαν την ημέρα διαπραγμάτευσης με θετική δυναμική. Οι μετοχές της υγείας (.SPXHC) ήταν ιδιαίτερα δυνατές, αυξάνοντας κατά 1.35%, ενώ οι βιομηχανίες (.SPLRCI) προστέθηκαν κατά 0.96%.
Ο τραπεζικός τομέας (.SPXBK) έδειξε επίσης ισχυρά κέρδη. Ο δείκτης ολοκλήρωσε την ημέρα με αύξηση 0.73%, φτάνοντας στο υψηλότερο ρεκόρ κατά τη διάρκεια των συναλλαγών.
Οι τρέχουσες τάσεις δείχνουν ότι η αγορά είναι βέβαιη για την ανοδική της κίνηση. Ωστόσο, παραμένουν ερωτήματα σχετικά με τον πιθανό αντίκτυπο των δασμών και πως αυτοί μπορούν να επηρεάσουν τον πληθωρισμό και τις αποφάσεις της Fed. Οι επενδυτές παραμένουν προσεκτικοί, αν και η αισιοδοξία συνεχίζει να τροφοδοτεί τα κέρδη των χρηματιστηριακών δεικτών.
Ο τομέας κοινής ωφέλειας (.SPLRCU), malgré το γεγοmérνο ότι επιβραδύνθηκε στο 0.47%, παραμένει στο επίκεντρο. Οι εταιρείες ενέργειας έδειξαν ιδιαίτερη δυναμική. Η δήλωση του Ντόναλντ Τραμπ στο Παγκόσμιο Οικονομικό Φόρουμ για την ανάγκη διπλασιασμού της ενεργειακής ισχύος προκειμένου να υποστηριχθεί η ταχεία ανάπτυξη της τεχνητής νοημοσύνης αποτέλεσε κίνητρο για την αύξηση των μετοχών μιας σειράς εταιρειών.
```Η Constellation Energy (CEG.O) παρουσίασε εντυπωσιακή άνοδο 4,1%, ακολουθούμενη από την AES Corp (AES.N), η οποία αυξήθηκε κατά 3,6%. Η Vistra Corp (VST.N) ολοκλήρωσε την τριάδα με κέρδη 2,7%. Η επίδραση της τεχνητής νοημοσύνης στις ενεργειακές υποδομές γίνεται όλο και πιο εμφανής και η αγορά αντιδρά σε αυτές τις προοπτικές.
Ο τομέας της τεχνολογίας (.SPLRCT), που ανέβηκε 2,5% χθες μετά την ανακοίνωση του Trump για επένδυση 500 δισ. δολαρίων σε υποδομές AI, εμφάνισε πιο μετριοπαθή αποτελέσματα την Πέμπτη. Ανέβηκε μόλις κατά 0,12%. Παρόλα αυτά, ο τομέας εξακολουθεί να βρίσκεται στο επίκεντρο των μακροπρόθεσμων επενδυτών.
Το Υπουργείο Εργασίας ανέφερε ότι οι αιτήσεις ανεργίας ανήλθαν σε 223.000, ελαφρώς πάνω από την πρόβλεψη των 220.000. Η αύξηση αποτέλεσε μικρή έκπληξη για τους αναλυτές, αλλά δεν είχε σημαντική επίδραση στο συνολικό κλίμα της αγοράς.
Μεταξύ των εταιρειών που ευχαρίστησαν τους επενδυτές, η GE Aerospace (GE.N) ξεχώρισε. Οι μετοχές της ανήλθαν 6,6% μετά τη δημοσίευση αισιόδοξων προβλέψεων κερδοφορίας για το 2025. Η ασφαλιστική Elevance (ELV.N) αυξήθηκε επίσης κατά 2,7%, χάρη στα ισχυρά αποτελέσματα τετάρτου τριμήνου.
Ωστόσο, δεν ήταν όλα τα ανακοινωθέντα θετικά. Οι μετοχές της Electronic Arts (EA.O) καταποντίστηκαν κατά 16,7% μετά τη μείωση της πρόβλεψης για τα ετήσια κέρδη. Η American Airlines (AAL.O) απογοήτευσε επίσης τους επενδυτές, μη καλύπτοντας τις εκτιμήσεις κερδών για το 2025 και οδήγησε τις μετοχές της σε πτώση 8,7%.
Η ενέργεια και η τεχνητή νοημοσύνη παραμένουν βασικές περιοχές ανάπτυξης, αλλά η μεταβλητότητα σε συγκεκριμένους τομείς, όπως η τεχνολογία και οι αεροπορικές εταιρείες, υπενθυμίζει στους επενδυτές να είναι προσεκτικοί στους κινδύνους. Η αγορά συνεχίζει να βρίσκεται ανάμεσα στην αισιοδοξία και στην επιφυλακτικότητα, με δεδομένα ανεργίας και εταιρικά κέρδη να προσθέτουν περαιτέρω λεπτομέρειες στο σκηνικό.
Οι ευρωπαϊκές εταιρείες παρουσιάζουν σημάδια ισχυρής αύξησης κερδών για τρίτο συνεχόμενο τρίμηνο, προσφέροντας ελπίδα στους επενδυτές παρά τις συνεχιζόμενες πολιτικές και οικονομικές αναταράξεις και τις απειλές επιβολής δασμών από τις ΗΠΑ.
Ο Ιανουάριος ήταν μήνας ρεκόρ για τις ευρωπαϊκές αγορές, με το ρυθμό εισροών επενδύσεων να είναι ο δεύτερος πιο γρήγορος σε 25 χρόνια, σύμφωνα με την Bank of America. Αυτό συνέβη ακόμη και πριν από τις πρώτες ανακοινώσεις εταιρικών κερδών και παρά τη σκληρότερη ρητορική του Donald Trump προς την ΕΕ.
Παρά την αισιοδοξία, υπάρχει ανησυχία στον αέρα. Οι δηλώσεις του Trump περί πιθανής επιβολής δασμών στις εισαγωγές της ΕΕ αυξάνουν τις εντάσεις. Σ' αυτό το πλαίσιο, η Γερμανία και η Γαλλία, οι δύο βασικές μηχανές της οικονομίας της ευρωζώνης, αντιμετωπίζουν επιβράδυνση στην ανάπτυξη, ενώ η Ιταλία παραμένει σε βιομηχανική ύφεση. Αυτοί οι παράγοντες καθιστούν δύσκολη την επίτευξη μιας βιώσιμης ανάκαμψης.
Αυτή την εβδομάδα, οι επενδυτές εστιάζουν σε έναν αριθμό μεγάλων ευρωπαϊκών εταιρειών. Την Τρίτη, ο ηγέτης της αγοράς πολυτελών προϊόντων LVMH (.LVMH.PA) θα ανακοινώσει τα αποτελέσματά του. Την Τετάρτη, ο ολλανδός κατασκευαστής υπολογιστικού εξοπλισμού ASML (ASML.AS) θα αναφέρει τα οικονομικά του αποτελέσματα, και την Πέμπτη, η Deutsche Bank (DBKGn.DE) θα κάνει τις ανακοινώσεις της. Την επόμενη εβδομάδα, η προσοχή θα στραφεί στον Δανέζικο φαρμακευτικό γίγαντα Novo Nordisk (NOVOb.CO).
Ήδη υπάρχουν παραδείγματα επιτυχημένων ανακοινώσεων. Στις 16 Ιανουαρίου, οι μετοχές της ελβετικής εταιρείας πολυτελών προϊόντων Richemont (CFR.S) σημείωσαν άνοδο, καταγράφοντας το μεγαλύτερο ημερήσιο κέρδος των τελευταίων 16 ετών μετά από πωλήσεις τετάρτου τριμήνου που ξεπέρασαν τις προσδοκίες.
Οι τελευταίες έρευνες της επιχειρηματικής δραστηριότητας δείχνουν ότι οι μεγαλύτερες οικονομίες της ευρωζώνης - Γερμανία, Γαλλία και Ιταλία - βρίσκονται σε κατάσταση βιομηχανικής ύφεσης. Αυτό έρχεται σε αντίθεση με τις ΗΠΑ, όπου η ισχυρή οικονομική ανάπτυξη εξακολουθεί να υποστηρίζει την παγκόσμια απόδοση. Αυτό το χάσμα πλήττει την ανταγωνιστικότητα των ευρωπαϊκών εταιρειών και τα κέρδη τους.
Ένας ακόμη παράγοντας για τις ευρωπαϊκές μετοχές είναι το ασθενές ευρώ, το οποίο έχει χάσει περίπου 4,5% της αξίας του τον τελευταίο χρόνο. Ένα φθηνότερο ευρώ καθιστά τις εξαγωγές πιο ανταγωνιστικές, υποστηρίζοντας τη ζήτηση για τα προϊόντα της περιοχής.
Παρά τη μεγάλη εισροή επενδύσεων και τα πρώιμα ενθαρρυντικά αποτελέσματα, οι ευρωπαϊκές αγορές εξακολουθούν να βρίσκονται υπό πίεση από εξωτερικούς και εσωτερικούς παράγοντες. Το αν οι εταιρείες της περιοχής θα ανταποκριθούν στις υψηλές προσδοκίες των επενδυτών θα ξεκαθαρίσει τις επόμενες εβδομάδες. Εν τω μεταξύ, οι συμμετέχοντες της αγοράς συνεχίζουν να ισορροπούν μεταξύ προσοχής και ελπίδας για συνεχή ανάπτυξη.
Σύμφωνα με αναλύσεις των οικονομολόγων της Goldman Sachs, περίπου το 60% των εσόδων των ευρωπαϊκών εταιρειών προέρχεται από εκτός της ηπείρου. Αυτό υπογραμμίζει την σημαντική εξάρτηση της περιοχής από τις διεθνείς αγορές και τους εμπορικούς εταίρους. Αυτή η κατάσταση δημιουργεί τόσο ευκαιρίες όσο και κινδύνους, ειδικά δεδομένης της απειλής των δασμών από τις ΗΠΑ.
Οι ευρωπαϊκές μετοχές διαπραγματεύονται επί του παρόντος στη μεγαλύτερη έκπτωση σε σχέση με το S&P 500 στην ιστορία. Σύμφωνα με την LSEG Datastream, οι ευρωπαϊκές εταιρείες διαπραγματεύονται με λόγο της μελλοντικής τιμής προς το κέρδη (P/E) περίπου 13.3, σε σύγκριση με 21.6 για τις αμερικανικές μετοχές. Αυτό υπογραμμίζει μια σημαντική διαφορά στις αποτιμήσεις της αγοράς και δυνητικά καθιστά τα ευρωπαϊκά στοιχεία ενεργητικού πιο ελκυστικά για τους μακροπρόθεσμους επενδυτές.
Πολλές από αυτές τις εκπτώσεις και τους παγκόσμιους κινδύνους έχουν ήδη υπολογιστεί στις στρατηγικές των επενδυτών. Ωστόσο, όπως σημειώνουν οι αναλυτές, ένας σημαντικός παράγοντας για τη λήψη αποφάσεων θα είναι οι προβλέψεις που θα κάνουν οι εταιρείες για το τρέχον έτος. Οι τομείς που δείχνουν αντοχή στους εξωτερικούς κραδασμούς μπορεί να προσελκύσουν το ενδιαφέρον.
Τη Δευτέρα, οι μετοχές της γερμανικής χημικής εταιρείας Lanxess (LXSG.DE) αυξήθηκαν κατά 5.1%. Η ώθηση για αυτό ήταν η ανακοίνωση της εταιρείας ότι το κέρδος του τέταρτου τριμήνου θα ξεπεράσει τις προσδοκίες της αγοράς κατά περισσότερο από 20%. Ο κύριος λόγος γι' αυτό το αποτέλεσμα ήταν οι προαγορές από αμερικανούς πελάτες που ανησυχούσαν για τις απειλές δασμών από την κυβέρνηση του Ντόναλντ Τραμπ.
Η ευρωπαϊκή αγορά συνεχίζει να αντιμετωπίζει προκλήσεις σχετικές τόσο με τα εσωτερικά οικονομικά προβλήματα όσο και με τις παγκόσμιες απειλές. Η εξάρτηση από εξωτερικά έσοδα την καθιστά ιδιαίτερα ευάλωτη, αλλά ταυτόχρονα προσφέρει μοναδικές ευκαιρίες για ανάπτυξη. Το ερώτημα είναι αν οι εταιρείες της περιοχής θα μπορέσουν να εκμεταλλευτούν αυτές τις ευκαιρίες και να ανταποκριθούν στις προσδοκίες των επενδυτών ενώ παραμένουν ανταγωνιστικές εν μέσω παγκόσμιας αναταραχής.
InstaSpot analytical reviews will make you fully aware of market trends! Being an InstaSpot client, you are provided with a large number of free services for efficient trading.
