Οι χρηματιστηριακές αγορές των ΗΠΑ ήταν σε κατάσταση πανικού την Πέμπτη, με τους κύριους δείκτες να πέφτουν έντονα και τον S&P 500 να χάνει πάνω από 3%, θέτοντας τους επενδυτές σε κατάσταση αυξημένης προσοχής. Αυτό συνέβη αμέσως μετά τις προσωρινές παραχωρήσεις δασμών που ανακοίνωσε ο Πρόεδρος Ντόναλντ Τραμπ την προηγούμενη μέρα, οι οποίες προκάλεσαν βραχυπρόθεσμη αισιοδοξία που έδωσε τη θέση της σε νέο κύκλο αβεβαιότητας.
Οι φόβοι των συμμετεχόντων στην αγορά γρήγορα μετατράπηκαν σε φυγή προς τα «ασφαλή λιμάνια». Οι επενδυτές άρχισαν ενεργά να αγοράζουν χρυσό, με αποτέλεσμα η τιμή του πολύτιμου μετάλλου να αυξηθεί σχεδόν κατά 3%, ανανεώνοντας τα ιστορικά του υψηλά. Ταυτόχρονα, το αμερικανικό δολάριο δέχθηκε έντονη πίεση, φτάνοντας σε χαμηλό δεκαετίας έναντι του ελβετικού φράγκου, ενός άλλου παραδοσιακού περιουσιακού στοιχείου ασφαλούς καταφυγίου.
Μέσα στην αστάθεια και τις ανησυχίες για το παγκόσμιο εμπόριο, τα κρατικά ομόλογα των ΗΠΑ άρχισαν να επανακτούν τις θέσεις τους. Οι περισσότερες αποδόσεις έπεσαν ελαφρώς, και μια επιτυχημένη δημοπρασία την Πέμπτη πρόσθεσε εμπιστοσύνη σε σταθερή ζήτηση εν μέσω αναταράξεων. Αυτό είναι ιδιαίτερα σημαντικό σε φόντο έντονων ρευστοποιήσεων στα Treasuries που παρατηρήθηκαν νωρίτερα μέσα στην εβδομάδα.
Παρά τις προσωρινές παραχωρήσεις, ο Λευκός Οίκος κατέστησε σαφές ότι η αντιπαράθεση με την Κίνα συνεχίζεται. Ο Ντόναλντ Τραμπ επιβεβαίωσε την πρόθεσή του να αυστηροποιήσει τους δασμούς στις κινεζικές εισαγωγές, καθώς και να διατηρήσει δασμό 10% σε σχεδόν όλες τις αποστολές προς τις Ηνωμένες Πολιτείες. Σύμφωνα με πληροφορίες από την κυβέρνηση, η συνδυασμένη πίεση των δασμών στα κινεζικά αγαθά έχει φτάσει σε ρεκόρ 145%.
Ακόμη και παρά την απροσδόκητη πτώση των καταναλωτικών τιμών τον Μάρτιο - ένα σήμα που σε άλλες συνθήκες θα μπορούσε να ενθαρρύνει τους επενδυτές - οι αγορές αγνόησαν τις στατιστικές και συνέχισαν να πέφτουν. Αυτό δείχνει πόσο υψηλή είναι η ανησυχία και πόση επίδραση έχουν οι γεωπολιτικοί παράγοντες στη συμπεριφορά των παικτών.
Η χρηματοοικονομική κοινότητα περιμένει με κομμένη την ανάσα την έναρξη της περιόδου εταιρικών αναφορών στις Ηνωμένες Πολιτείες. Την Παρασκευή, οι μεγαλύτερες τράπεζες της χώρας, συμπεριλαμβανομένης της JPMorgan Chase, προγραμματίζεται να παρουσιάσουν τα τριμηνιαία αποτελέσματά τους. Δεδομένης της κλιμάκωσης της ρητορικής δασμών, αυτές οι αναφορές μπορεί να αποτελέσουν κρίσιμο δείκτη της σταθερότητας του εταιρικού τομέα σε ένα ταραχώδες φόντο.
Ο χρηματοοικονομικός κόσμος βρέθηκε ξανά σε ταλάντευση: Η ανακοίνωση του Ντόναλντ Τραμπ για μεγάλους δασμούς, που έγινε αργά το βράδυ στις 2 Απριλίου, ταρακουνήθηκε την αγορά. Η ανακοίνωση, που αποτέλεσε μια απρόσμενη έκβαση στο παρατεταμένο εμπορικό δράμα, προκάλεσε αμέσως αυξήσεις στις τιμές και μια αιφνίδια αλλαγή του αισθήματος των επενδυτών.
Μετά από μια απότομη αύξηση την Τετάρτη, ακολούθησε μια εξίσου ραγδαία κατάρρευση την Πέμπτη. Ως αποτέλεσμα των εν λόγω διακυμάνσεων, ο δείκτης S&P 500 έκλεισε 7.1% κάτω από το επίπεδο που ήταν πριν την αμοιβαία ανακοίνωση δασμών την προηγούμενη εβδομάδα.
Ο Dow Jones έπεσε κατά 1,014.79 μονάδες, ή 2.5%, κλείνοντας την ημέρα στις 39,593.66. Ο δείκτης S&P 500 μειώθηκε κατά 3.46% στις 5,268.05, ενώ ο τεχνολογικά βαρυφορτωμένος Nasdaq παρουσίασε τη μεγαλύτερη πτώση: μείον 737.66 μονάδες, ή 4.31%, φτάνοντας στις 16,387.31. Ο κόσμος ένιωσε τις καμπάνες του συναγερμού: ο παγκόσμιος δείκτης MSCI έπεσε κατά 0.77%, προσθέτοντας καύσιμο στη φωτιά σε μια ήδη ασταθή κατάσταση.
Είναι ενδιαφέρον ότι, ταυτόχρονα με την πτώση των αμερικανικών χρηματιστηρίων, οι ξένες αγορές αντέδρασαν στα βήματα της Ουάσινγκτον πιο αισιόδοξα. Η ακύρωση από τον Τραμπ ορισμένων δασμών την Τετάρτη χρησίμευσε ως σκανδάλη για την άνοδο των ξένων μετοχών.
Ο πανευρωπαϊκός δείκτης STOXX 600 εκτοξεύθηκε κατά 3.7%, αντικατοπτρίζοντας μια αύξηση της εμπιστοσύνης μεταξύ των Ευρωπαίων επενδυτών. Η ασιατική περιοχή καταγράφηκε επίσης σημαντική άνοδο, με τις αγορές στο Τόκιο, στη Σαγκάη και στη Σεούλ να πρέπει να συντονίζονται γρήγορα με τη θετική δυναμική, ελπίζοντας για μια ελάφρυνση της πίεσης στο διεθνές εμπόριο.
Η Ευρωπαϊκή Ένωση αντέδρασε γρήγορα στο διάλειμμα δασμών. Η επικεφαλής της Ευρωπαϊκής Επιτροπής, Ούρσουλα φον ντερ Λάιεν, δήλωσε ότι ο μπλοκ αναστέλλει την εισαγωγή εναντίων μέτρων κατά των αμερικανικών προϊόντων. Οι Βρυξέλλες βλέπουν την 90ήμερη ανάπαυλα ως μια ευκαιρία για την επανέναρξη των διαπραγματεύσεων και την εξεύρεση συμβιβαστικών λύσεων. Έτσι, ανοίγει ένα διπλωματικό παράθυρο - το ερώτημα είναι πόσο βιώσιμο θα είναι.
Μέσα στα νέα για τους δασμούς, το αμερικανικό νόμισμα συνέχισε να χάνει έδαφος. Το δολάριο υποτιμήθηκε ιδιαίτερα έντονα έναντι του ελβετικού φράγκου, πέφτοντας κατά 3.89% στο 0.825, το οποίο έγινε ένα νέο ανησυχητικό σήμα για τις αγορές. Το ευρώ ενισχύθηκε κατά 2.23%, ενώ και το ιαπωνικό γιεν προστέθηκε: το δολάριο έπεσε κατά 2.07%, φτάνοντας στο 144.66 γιεν.
Παρά την καταιγίδα της αγοράς, το Υπουργείο Οικονομικών των ΗΠΑ κατέγραψε την Πέμπτη ισχυρό ενδιαφέρον για την πώληση 30ετών ομολόγων. Αυτή ήταν συνέχιση της ισχυρής ζήτησης για 10ετή ομόλογα την προηγούμενη ημέρα και οι ανησυχίες για πιθανή υποχώρηση του επενδυτικού ενδιαφέροντος στο αμερικανικό χρέος κατευνάστηκαν.
Οι ειδικοί σημειώνουν ότι το ξαφνικό άλμα στις αποδόσεις των ομολόγων στην αρχή της εβδομάδας πυροδοτήθηκε από μαζικές πωλήσεις. Υπό πίεση από απώλειες και κλήσεις επιτροπής, οι διαχειριστές περιουσιακών στοιχείων και hedge funds έσπευσαν να ρευστοποιήσουν θέσεις. Το αποτέλεσμα είναι ένα κύμα κατρακύλας της αγοράς που εκτόξευσε τις αποδόσεις.
Επιπλέον, αυξάνονται οι εικασίες για τη θέση του Πεκίνου. Ως ένας από τους μεγαλύτερους κατόχους αμερικανικών ομολόγων, η Κίνα θα μπορούσε θεωρητικά να αρχίσει να πωλεί ένα μέρος του χαρτοφυλακίου της εν μέσω της κλιμάκωσης της σύγκρουσης με την Ουάσινγκτον. Για τις αγορές, μια τέτοια κίνηση θα ήταν ένας ισχυρός αποσταθεροποιητικός παράγοντας, επιδεινώνοντας μια ήδη νευρική κατάσταση.
Μέχρι το κλείσιμο της διαπραγμάτευσης, η απόδοση των 10ετών κρατικών ομολόγων έπεσε κατά 1 μονάδα βάσης στο 4.386%. Τα 2ετή ομόλογα, πιο ευαίσθητα στην πολιτική επιτοκίων της Fed, έπεσαν κατά 11 μονάδες βάσης στο 3.843%. Όπως είναι γνωστό, οι αποδόσεις και οι τιμές των ομολόγων κινούνται σε αντίθετες κατευθύνσεις.
Οι τιμές του πετρελαίου, που προηγουμένως είχαν δείξει αναβίωση, έχουν υποχωρήσει. Το ελαφρύ αμερικανικό αργό (WTI) έπεσε κατά $2.28, φθάνοντας τα $60.07 ανά βαρέλι. Το Brent, το παγκόσμιο σημείο αναφοράς, επίσης σημείωσε πτώση, χάνοντας $2.15 και πέφτοντας στα $63.33. Έτσι, η ενέργεια, που θεωρήθηκε ως ένδειξη ανάκαμψης, τέθηκε και πάλι υπό πίεση.
Οι επενδυτές, φοβούμενοι την κλιμάκωση της σύγκρουσης μεταξύ ΗΠΑ και Κίνας, συνεχίζουν να αναζητούν προστασία στον χρυσό. Η τιμή spot του μετάλλου εκτινάχθηκε κατά 2.6%, φτάνοντας τα $3,160.82 ανά ουγγιά, αφού ανανέωσε το ιστορικό μέγιστο των $3,171.49 κατά τη διάρκεια της συνεδρίασης. Ένα σαφές μήνυμα: η αγορά προετοιμάζεται για μια μακρά καταιγίδα
Μέσα στην παγκόσμια αναταραχή, οι αγορές στοιχηματίζουν όλο και περισσότερο σε περιουσιακά στοιχεία που δεν συνδέονται με το δολάριο. Οι ανησυχίες για μια απότομη ψύξη της παγκόσμιας οικονομίας και οι αυξανόμενες εμπορικές εντάσεις μεταξύ των μεγαλύτερων δυνάμεων του κόσμου καταστρέφουν τα παλιά μοτίβα συμπεριφοράς των επενδυτών. Η εγκατάλειψη των συνήθων στρατηγικών έχει γίνει ο νέος κανόνας, με τις αγορές συναλλάγματος και χρέους να βρίσκονται στο επίκεντρο της αναδιάρθρωσης του παγκόσμιου κεφαλαίου.
Οι ευρωπαϊκές χρηματιστηριακές αγορές προετοιμάζονται για ένα ήρεμο ξεκίνημα, αλλά το υπόβαθρο απέχει πολύ από το να είναι ουδέτερο. Τα παράγωγα στους κύριους δείκτες σηματοδοτούν μια άνοστη έναρξη της συνεδρίασης, ενώ οι συναλλαγματικές κινήσεις γίνονται όλο και πιο δραματικές. Το ελβετικό φράγκο θριαμβεύει: το νόμισμα έχει φτάσει σε ύψος που δεν έχει δει από το 2015. Το ιαπωνικό γιεν επίσης αποκτά με αυτοπεποίθηση, όντας το ισχυρότερο τους τελευταίους έξι μήνες.
Ο χρυσός συνεχίζει να ενισχύεται, σαν να είναι στο επίκεντρο όλη της ανησυχίας των παγκόσμιων αγορών. Οι επενδυτές, εγκαταλείποντας το δολάριο, αυξάνουν την πίεση στην αγορά πολύτιμων μετάλλων, ωθώντας την τιμή σε νέα ρεκόρ. Καθώς ο χρυσός φτάνει κορυφή μετά την κορυφή, γίνεται χαρτί λυδίας για την παγκόσμια ανησυχία.
Οι συναλλαγματικές διακυμάνσεις έφεραν το ευρώ σε έδαφος που δεν έχει κατακτήσει από τον Φεβρουάριο του 2022. Η αγορά ερμηνεύει τα τρέχοντα μακροοικονομικά και γεωπολιτικά σήματα ως λόγο να απομακρυνθεί από το δολάριο και να επαναξιολογήσει το ευρωπαϊκό νόμισμα. Η δύναμη του ευρώ είναι ένας ακόμη δείκτης μιας μετατόπισης των ροών του παγκόσμιου κεφαλαίου λόγω της αστάθειας στις Ηνωμένες Πολιτείες και των συνεχιζόμενων εντάσεων στο εμπόριο.
Στο μέτωπο των συναλλαγματικών ισοτιμιών, το δολάριο δέχεται πάλι πυρά. Η ανελέητη πώληση συνεχίζεται: οι επενδυτές ξεφορτώνουν το αμερικανικό νόμισμα και τα κρατικά ομόλογα σαν τοξικά στοιχεία σε χαρτοφυλάκιο κρίσης. Οι συνέπειες είναι μια απότομη άνοδος στις αποδόσεις των Treasuries: οι 10ετείς ομολογίες έφτασαν στο 4.444%, και αν η τάση συνεχιστεί, αυτό θα είναι η μεγαλύτερη εβδομαδιαία άνοδος από το 2001.
Οι μακροπρόθεσμες ομολογίες των ΗΠΑ δέχονται επίσης έντονη πίεση. Η 30ετής απόδοση προγραμματίζεται για το μεγαλύτερο εβδομαδιαίο άλμα από τουλάχιστον τις αρχές της δεκαετίας του 1980. Τέτοιες μεγάλες κινήσεις δείχνουν ότι η αγορά είναι βαθιά ανήσυχη και η τρέχουσα ένταση υπερβαίνει κατά πολύ τις βραχυπρόθεσμες κερδοσκοπίες.
InstaSpot analytical reviews will make you fully aware of market trends! Being an InstaSpot client, you are provided with a large number of free services for efficient trading.
