27.03.202511:37 Ανάλυση και κριτικές Forex: EUR/USD – 27 Μαρτίου: Το Δολάριο Ενισχύεται Σταδιακά

Την Τετάρτη, το ζεύγος EUR/USD συνέχισε να υποχωρεί, σταματώντας μόνο κοντά στο επίπεδο 161,8% αναδίπλωσης Fibonacci στο 1,0734. Μια ανάκαμψη από αυτό το επίπεδο επέτρεψε στο ζεύγος να ανακάμψει στη ζώνη στήριξης του 1,0781–1,0797, αλλά μια νέα ανάκαμψη από αυτή την περιοχή ανοίγει την πόρτα για νέα πτώση με πιθανό κλείσιμο κάτω από το 1,0734. Αντίθετα, μια εδραίωση πάνω από τη ζώνη 1,0781–1,0797 θα υποδείκνυε τη δυνατότητα περαιτέρω αύξησης του ευρώ προς το επίπεδο αναδίπλωσης του 200,0% στο 1,0857.

Η κατάσταση των κυμάτων στο ωριαίο διάγραμμα έχει εξελιχθεί. Το τελευταίο ολοκληρωμένο ανοδικό κύμα μόλις που έσπασε την προηγούμενη κορυφή, ενώ το πιο πρόσφατο καθοδικό κύμα έσπασε το προηγούμενο χαμηλό. Αυτό υποδεικνύει μια σταδιακή αναστροφή της τάσης προς πτωτική κατεύθυνση. Για αρκετές εβδομάδες, οι δασμοί του Donald Trump ασκούσαν ισχυρή πίεση στο δολάριο, αλλά η αγορά έχει πλέον δείξει μόνο αδύναμη αντίδραση στον τελευταίο γύρο δασμών.

Η ειδησεογραφία της Τετάρτης ήταν τόσο ενδιαφέρουσα όσο και σημαντική. Η αναφορά παραγγελιών διαρκών αγαθών των Η.Π.Α. έδειξε αύξηση 0,9%, ξεπερνώντας την πρόγνωση -1%. Οι παραγγελίες εξαιρουμένων των μεταφορών αυξήθηκαν κατά 0,7% (έναντι 0,2% που αναμενόταν) και οι παραγγελίες εξαιρουμένων της άμυνας αυξήθηκαν κατά 0,8% (έναντι -1,6% που αναμενόταν). Αυτές οι τρεις βασικές αναφορές παρείχαν ισχυρή υποστήριξη για τους πωλητές. Ανακοινώθηκε επίσης χθες ότι ο Trump επιβολή δασμού 25% σε όλα τα αυτοκίνητα που εισάγονται στις Η.Π.Α. Ενώ προηγουμένως τέτοιες ειδήσεις θα είχαν προκαλέσει έντονη πώληση του δολαρίου, η αντίδραση αυτή τη φορά ήταν ελάχιστη. Αυτό υποδηλώνει ότι η αγορά μπορεί να δείχνει πλέον απευαισθητοποίηση σε αυτόν τον παράγοντα. Φυσικά, περαιτέρω δασμοί αναμένονται να ανακοινωθούν στις αρχές Απριλίου και η σοβαρότητά τους θα μπορούσε πάλι να επηρεάσει το δολάριο. Αλλά προς το παρόν, αυτό το θέμα μπορεί να θεωρηθεί πως έχει ενσωματωθεί στην τιμή.

Στο γράφημα των 4 ωρών, το ζεύγος αντιστράφηκε υπέρ του δολαρίου Η.Π.Α. μετά το σχηματισμό άλλης μιας πτωτικής απόκλισης και τη σταθεροποίηση κάτω από το επίπεδο Φιμπονάτσι του 61,8% στο 1,0818. Επομένως, είναι πιθανή περαιτέρω πτώση προς το επίπεδο του 50,0% στο 1,0696. Υπάρχει ακόμη περιθώριο πτωτικής κίνησης, καθώς η τιμή κινείται πάνω από το ανερχόμενο κανάλι τάσης. Δεν σχηματίζονται επί του παρόντος νέες αποκλίσεις σε κανέναν δείκτη.

Αναφορά Δεσμεύσεων των Εμπόρων (COT):

Κατά την τελευταία εβδομάδα αναφοράς, επαγγελματίες επενδυτές άνοιξαν 305 νέες μακροπρόθεσμες θέσεις και έκλεισαν 46,030 βραχυπρόθεσμες θέσεις. Το συναίσθημα μεταξύ της ομάδας "Μη Εμπορικοί" έγινε ξανά ανοδικό - χάρη στον Donald Trump. Ο συνολικός αριθμός μακροπρόθεσμων θέσεων που κατέχουν οι κερδοσκόποι ανέρχεται πλέον σε 189,000, ενώ οι βραχυπρόθεσμες θέσεις ανέρχονται σε 129,000.

Για 20 εβδομάδες, οι μεγάλοι παίκτες πουλούσαν ευρώ, αλλά τις τελευταίες 6 εβδομάδες αποδεσμεύουν βραχυπρόθεσμες θέσεις και ενισχύουν τις μακροπρόθεσμες. Η απόκλιση στις προσεγγίσεις νομιμοτικής πολιτικής μεταξύ της ECB και της Fed εξακολουθεί να ευνοεί το δολάριο των Η.Π.Α. λόγω της αυξανόμενης διαφοράς επιτοκίων, αλλά η εμπορική πολιτική του Trump αποτελεί έναν πιο σημαντικό παράγοντα για τους εμπόρους, πιθανόν να ασκεί πίεση στη Fed να υιοθετήσει μια πιο ήπια στάση και ακόμη και να προκαλέσει ύφεση στις Η.Π.Α.

Οικονομικό ημερολόγιο για τις Η.Π.Α. και την Ευρωζώνη:

• Η.Π.Α. – Τελικό ΑΕΠ 4ου τριμήνου (12:30 UTC)
• Η.Π.Α. – Αρχικές αιτήσεις ανεργίας (12:30 UTC)
• Ευρωζώνη – Ομιλία Προέδρου ECB, Christine Lagarde (18:05 UTC)

Το οικονομικό ημερολόγιο της 27ης Μαρτίου περιλαμβάνει τρία σημαντικά γεγονότα, δύο εκ των οποίων είναι αρκετά σημαντικά. Η ροή των ειδήσεων μπορεί να έχει έντονο αντίκτυπο στο συναίσθημα της αγοράς το δεύτερο μισό της ημέρας.

Πρόβλεψη EUR/USD και συμβουλές για επενδυτές:

Ευκαιρίες πώλησης ήταν διαθέσιμες αφού το ζεύγος έκλεισε κάτω από τη ζώνη 1.0781–1.0797, με στόχο το 1.0734 και το 1.0622. Ο πρώτος στόχος έχει επιτευχθεί. Σήμερα, η πώληση από μια ανάκαμψη από τη ζώνη 1.0781–1.0797 παραμένει μια έγκυρη στρατηγική με τους ίδιους στόχους. Αγορά μπορεί να θεωρηθεί μόνο αν το ζεύγος κλείσει πάνω από αυτή τη ζώνη στο ωριαίο γράφημα, με στόχο το 1.0857 - αλλά οι αρκούδες έχουν τον έλεγχο αυτή τη στιγμή.

Τα επίπεδα Fibonacci σχεδιάζονται από 1.0529 έως 1.0213 στο ωριαίο γράφημα και από 1.1214 έως 1.0179 στο γράφημα 4 ωρών.