14.01.202513:42 Forex Analysis & Reviews: GBP/USD. 14 Januari. Dua Inflasi: Apa yang Harus Diharapkan Pound?

Pada grafik per jam, pasangan GBP/USD melanjutkan penurunannya selama setengah hari Senin, tetapi kemudian berbalik menguntungkan pound, naik ke level 1,2191. Hari ini, konsolidasi di bawah level ini akan kembali menguntungkan dolar AS, melanjutkan penurunan menuju level korektif Fibonacci 323,6% di 1,2036. Jika kuotasi tetap di atas level 1,2191, kelanjutan pertumbuhan menuju level Fibonacci 261,8% di 1,2303 tidak dapat dikesampingkan.

Struktur gelombang tidak menimbulkan pertanyaan. Gelombang naik terakhir yang selesai tidak melampaui puncak gelombang sebelumnya, sementara gelombang turun saat ini telah menembus titik terendah sebelumnya. Dengan demikian, tren "bearish" jelas terbentuk, tanpa tanda-tanda akan berakhir. Untuk mengakhiri tren ini, pound perlu naik setidaknya ke level 1,2569 dan menutup dengan meyakinkan di atasnya. Perkembangan seperti itu tampaknya tidak mungkin terjadi dalam waktu dekat.

Pada hari Senin, tidak ada berita signifikan, dan hari ini para trader kemungkinan hanya akan fokus pada Indeks Harga Produsen (PPI) AS. Namun, pasar terutama menantikan laporan inflasi besok dari Inggris dan AS, yang merupakan rilis paling penting minggu ini. Laporan-laporan ini dapat menghentikan pertumbuhan dolar atau justru semakin memicunya.

Dinamika inflasi saat ini cukup jelas. Inflasi AS meningkat, seperti yang diantisipasi oleh para trader dan Federal Reserve. Makin kuat kenaikan inflasi untuk bulan Desember, makin tinggi probabilitas pertumbuhan baru dolar karena FOMC dapat mengurangi rencana pelonggaran kebijakan moneter pada tahun 2025 menjadi satu penurunan suku bunga atau bahkan tidak sama sekali. Sebaliknya, inflasi yang lebih lemah daripada yang diharapkan dapat melemahkan dolar. Logika yang sama berlaku untuk inflasi Inggris. Laporan-laporan ini akan dirilis besok dengan selisih enam jam, yang berarti pergerakan pasangan mata uang dapat berubah arah pada waktu yang berbeda. Pada akhir hari, kita seharusnya jelas apakah dolar dapat melanjutkan jalur pertumbuhannya.

Pada grafik 4 jam, pasangan ini memantul dari level korektif Fibonacci 76,4% di 1,2565, terkonsolidasi di bawah level Fibonacci 100,0% di 1,2299, dan terus turun menuju level korektif Fibonacci 127,2% di 1,1993. Channel tren menurun menunjukkan dominasi bearish, yang tampaknya tidak akan mereka lepaskan dalam waktu dekat. Hanya penutupan di atas channel yang akan menandakan potensi pemulihan kuat untuk pound. Divergensi "bearish" yang berkembang pada indikator CCI memperingatkan kemungkinan dimulainya kembali penurunan.

Laporan Commitments of Traders (COT):

Sentimen kategori pedagang "Nonkomersial" menunjukkan sedikit perubahan dalam minggu pelaporan terbaru. Jumlah posisi long yang dipegang oleh spekulan meningkat sebanyak 1.644, sementara posisi short bertambah 132. Bull masih unggul, tetapi terlihat menyusut. Selisih antara posisi long dan short sekarang hanya 21.000: 86.000 berbanding 65.000.

Menurut pandangan saya, pound masih memiliki potensi penurunan, dan laporan COT menunjukkan penguatan posisi bearish hampir setiap minggu. Selama tiga bulan terakhir, jumlah posisi long telah berkurang dari 160.000 menjadi 86.000, sementara posisi short meningkat dari 52.000 menjadi 65.000. Saya percaya pemain profesional akan terus mengurangi posisi long atau meningkatkan posisi short seiring waktu, karena semua faktor yang mungkin mendukung pound sudah dieksekusi. Analisis teknikal juga mendukung penurunan pound.

Kalender Ekonomi untuk AS dan Inggris:

• AS – Indeks Harga Produsen (PPI) (13:30 UTC).

Kalender ekonomi hari Selasa hanya berisi satu acara kecil. Dampak latar belakang informasi terhadap sentimen trader hari ini akan minimal.

Prediksi GBP/USD dan Rekomendasi Trading:

• Penjualan: Peluang penjualan muncul setelah terbentuk rebound dari level 1,2569 pada grafik per jam. Penjualan juga layak dilakukan setelah penutupan di bawah zona 1,2488–1,2508 dan level 1,2303. Hari ini, penjualan mungkin dilakukan setelah penutupan di bawah level 1,2191 pada grafik per jam, dengan target 1,2036.
• Pembelian: Saya tidak berencana untuk mempertimbangkan peluang beli hari ini.

Tingkat Fibonacci:

• Grafik per jam: Dibangun antara 1,3000 dan 1,3432.
• Grafik 4 jam: Dibangun antara 1,2299 dan 1,3432.