На фоне растущего интереса к инновациям в области искусственного интеллекта, фьючерсы на высокотехнологичный индекс Nasdaq подверглись значительному давлению в начале недели. В центре внимания оказалась китайская компания DeepSeek, запустившая доступную и мощную модель ИИ.
DeepSeek, китайский стартап в сфере искусственного интеллекта, представил миру новаторскую разработку — открытую и бесплатную модель ИИ, которая, по заявлениям разработчиков, не уступает по качеству своим более дорогостоящим аналогам из США. Это открытие вызвало волну распродаж акций американских компаний, занимающихся ИИ, особенно коснувшись гигантов типа Nvidia.
Модель DeepSeek уже доказала свою конкурентоспособность, опередив по популярности в App Store такие приложения, как ChatGPT. Это вызвало обеспокоенность относительно оправданности миллиардных вложений в отечественные технологии ИИ, что могло бы потенциально дестабилизировать положение компаний на рынке.
Ричард Хантер, эксперт по рынку из Interactive Investor, считает преждевременным называть DeepSeek серьезной угрозой для американских разработчиков ИИ. Тем не менее влияние этого стартапа на рынок уже ощутимо, как показывают снижения стоимости акций ведущих технологических компаний, таких как Nvidia, AMD и Micron Technology, которые столкнулись с крупными потерями на предварительных торгах.
Последствия для американских технологических гигантов могут быть значительными, если тенденция к предпочтению доступных и эффективных ИИ-моделей укрепится. Это может вызвать пересмотр стратегий вложений и развития в сфере ИИ, а также усилить конкуренцию на глобальном уровне.
На этой неделе внимание инвесторов приковано к предстоящим отчетам о доходах от таких технологических лидеров, как Microsoft, Apple и Tesla, каждая из которых показала заметное падение на фоне общего тренда. Microsoft и Meta Platforms (запрещена в России) потеряли по 3,3%, а Apple уступила 1,4% своей стоимости.
Alphabet, корпоративный родитель Google, также не остался в стороне, потеряв 3,2% своей капитализации. Для производителей серверов, таких как Dell Technologies и Super Micro Computer, неделя началась с еще более ощутимого снижения примерно на 8%.
Рынки оказались под давлением снижения основных индексов. Так, Dow E-mini потерял 472 пункта, что составляет снижение на 1,06%. S&P 500 E-mini и Nasdaq 100 E-mini также показали значительное падение на 1,96% и 3,04% соответственно.
Добавляя к общей нестабильности, недавние торговые разногласия между США и Колумбией были урегулированы, после того как Белый дом подтвердил, что Колумбия согласилась на прием военных самолетов с депортированными мигрантами, тем самым отступив от грани торговой войны.
Эта неделя обещает быть насыщенной важными экономическими событиями. Ожидается, что решение Федеральной резервной системы США о процентной ставке будет оставлено без изменений. Кроме того, в пятницу предстоит публикация данных о личных потребительских расходах за декабрь, что является критическим показателем для оценки тенденций инфляции.
Последние заявления президента Дональда Трампа о возможном введении новых тарифов вызвали тревогу на рынках, усилив инфляционные ожидания и потенциально замедлив процесс снижения процентных ставок Федеральной резервной системы. Президент не раз поднимал эту тему на прошлой неделе, однако конкретики в его планах осталось мало.
На фоне этих неопределенностей, три основных американских фондовых индекса показали рост на прошлой неделе, хотя и откатились от своих рекордных максимумов в пятницу.
Эта неделя обещает быть значимой для рынка, поскольку предстоят квартальные отчеты от ведущих игроков в энергетической отрасли и авиастроении, включая Exxon Mobil, United Parcel Service и Boeing.
С началом недели в Азии мировые рынки остро реагируют на новости, связанные с экономическим курсом администрации Трампа. Инвесторы пытаются оценить, сохранится ли привлекательность американского рынка, известного своей «исключительностью».
Прошлая неделя стала одной из худших для американской валюты с ноября 2023 года, потеряв 1,8%. Это снижение после достижения двухлетнего максимума ранее в этом месяце, при этом хедж-фонды демонстрируют наибольшую «длинную» позицию за последние девять лет.
Доллар и акции США продолжают следовать за значительным притоком глобального капитала, особенно в американские секторы ИИ и технологий. Однако если текущее падение доллара является сигналом ослабления американского экономического доминирования, стоит ли ожидать, что и Уолл-стрит вступит в период стагнации?
На прошлой неделе фондовые рынки США демонстрировали заметные успехи: индекс S&P 500 установил новый рекорд, а Nasdaq близок к достижению своего максимума. Эти достижения приходятся на время, когда впереди нас ожидают значительные события, такие как заседание Федеральной резервной системы и отчеты о доходах крупных технологических компаний, что может добавить рыночной волатильности.
Основное внимание в Азии в начале недели будет приковано к официальным отчетам по индексу менеджеров по закупкам в секторах производства и услуг Китая за январь. Прогнозы указывают на стабильность индекса PMI обрабатывающей промышленности на уровне 50,1, что сигнализирует о четвертом месяце роста подряд, хотя и без значительных изменений по сравнению с предыдущим месяцем.
Недавние данные показали, что прибыль китайских государственных компаний за прошлый год увеличилась всего на 0,4%, что является одним из самых слабых результатов за последние десятилетия. Ожидается, что дополнительные данные о прибыли в промышленном секторе, которые могут быть опубликованы уже на этой неделе, подтвердят эту тенденцию.
Инвесторы также внимательно следят за последствиями недавнего повышения процентной ставки Банка Японии, первоначально воспринятого как жесткий шаг. Несмотря на это, японские денежные рынки предполагают лишь незначительное дальнейшее ужесточение политики в этом году. Впереди ожидается, что руководство Банка Японии сохранит относительно нейтральный тон, что, вероятно, подтолкнет японские акции к росту на начало недели.
С аналитикой от компании ИнстаФорекс Вы всегда будете знать о рыночных трендах! Зарегистрируйтесь в ИнстаФорекс и получите доступ к еще большему количеству бесплатных сервисов для прибыльной торговли.
