03.01.202517:38 Forex Analysis & Reviews: Analiza pentru EUR/USD din 3 ianuarie 2025

Structura undelor pe graficul de 4 ore pentru EUR/USD devine din ce în ce mai clară și mai interesantă. Încă din ianuarie 2024, pot identifica doar două modele de trei unde (a-b-c) cu un punct de cotitură pe 16 aprilie. După finalizarea structurii pe trend ascendent, a început să se formeze o nouă structură descendentă, care are potențialul de a deveni impulsivă. Dacă se dovedește a fi așa, este de așteptat formarea unei unde a cincea mai convingătoare, după care perechea ar putea trece la construirea unei structuri corective prelungite și complexe.

Per ansamblu, analiza curentă a undelor pare simplă și clară. Aș dori să vă reamintesc că fundamentele pieței pot induce în eroare una, două sau chiar trei luni, dar nu la nesfârșit. Rapoartele recente din SUA au arătat că economia nu se confruntă cu probleme grave. Nu există recesiune și este puțin probabil să apară. Economia s-ar putea să încetinească, dar ratele actuale de creștere îi permit să navigheze această perioadă fără pierderi semnificative. Se așteaptă ca Federal Reserve să relaxeze politica mai încet și mai puțin agresiv decât se anticipa la începutul anului. În schimb, BCE nu vede niciun motiv să se oprească din relaxare și probabil va continua.

Vineri, perechea EUR/USD a câștigat 30 de puncte de bază. Această creștere este neglijabilă în comparație cu scăderea de ieri a euro, marcând o altă scădere în ultimele luni. Cred că noua scădere a euro era previzibilă, având în vedere factorii copleșitori care apasă asupra monedei UE, care sunt greu de ignorat. Încă cred că mișcările recente ale pieței reflectă o reacție la așteptările neîndeplinite. În 2024, piața anticipa 6–7 runde de relaxare monetară de la Federal Reserve, dar au fost primite doar trei. În 2025, așteptările erau clar mai mari decât cele două tăieri de 25 de puncte de bază care au fost anunțate. Astfel, un scenariu "dovish" fusese încorporat în dolar, iar acum piața pare să se recalibreze.

Ieri, nu au fost știri care să ofere un sprijin puternic pentru dolar, și nici astăzi nu au fost rapoarte care să nu sprijine moneda SUA. Datele despre șomajul din Germania publicate astăzi au arătat rezultate neutre, cu nivelurile de șomaj neschimbate și cifrele aliniate cu așteptările pieței. Mai târziu astăzi, va fi publicat indicele PMI pentru sectorul manufacturier ISM din SUA, furnizând ultima piesă de date pentru prima săptămână a anului 2025. Fluctuații semnificative ale pieței sunt posibile în timpul ultimelor ore de tranzacționare ale săptămânii. Totuși, aceste fluctuații nu vor schimba faptul că cererea pentru dolar a crescut de peste trei luni - o reacție de piață pe deplin justificată.

Concluzii Generale

Pe baza analizei EUR/USD, concluzionez că perechea continuă să dezvolte un nou segment de tendință descendentă. Încercarea nereușită de a depăși nivelul de 1.1184 a semnalat începutul unei serii de valuri descendente. Trei încercări eșuate de a depăși nivelul Fibonacci de 200.0% au indicat pregătirea pentru valul al cincilea, vizând nivelul de 1.02. Ieri, perechea a intrat în intervalul de 1.02, iar valul al cincilea s-ar putea încheia în orice moment.

La o scară de valuri mai înaltă, este evident că structura valurilor evoluează într-o formațiune mai complexă, constând în principal din valuri corective. Este probabil un nou set de valuri descendente, însă lungimea și structura sa rămân dificil de prezis în acest stadiu.

Principii Cheie ale Analizei Mele:

1. Structurile de valuri ar trebui să fie simple și clare. Structurile complexe sunt greu de tranzacționat și solicită adesea ajustări.
2. Dacă nu ești sigur de condițiile pieței, este mai bine să stai deoparte.
3. Nu există certitudine de 100% în direcția pieței. Folosește întotdeauna ordinele de Stop Loss pentru protecție.
4. Analiza de valuri poate fi combinată cu alte tipuri de analize și strategii de tranzacționare.