Tesla подскочила на 5,6% после сообщения СМИ о том, что Трамп может смягчить правила. CVS Health выросла на 5,4% на новых назначениях в совете директоров в сделке Glenview. Nvidia упала на 1,3% перед квартальными результатами в среду. Индексы: Dow упал на 0,13%, S&P вырос на 0,39%, Nasdaq вырос на 0,60%.
Фондовые индексы Nasdaq и S&P 500 завершили торги понедельника в "зеленой зоне", компенсировав часть прошлых потерь. Инвесторы переключили внимание на грядущий отчет Nvidia (NVDA.O), а акции Tesla (TSLA.O) резко выросли на фоне ожиданий благоприятных изменений политики, которые может привнести новая администрация Трампа.
В среду Nvidia представит финансовые результаты за третий квартал. Инвесторы ждут ответа на ключевой вопрос: сохраняется ли высокий спрос на чипы и поддерживает ли рынок эйфория вокруг искусственного интеллекта, ставшая движущей силой роста в этом году.
Компания, обеспечившая около 20% прибыли индекса S&P 500 за последние 12 месяцев, по прогнозам аналитиков BofA Global Research, продемонстрирует 25% роста прибыли на акцию (EPS) в третьем квартале. Тем не менее, акции Nvidia снизились на 1,3% после появления сообщений о перегреве новых чипов ИИ на серверных системах.
«Nvidia остается последним из лидеров «Великолепной семерки», кто публикует квартальные результаты. Хотя мы наблюдаем рост доходов и интереса, нынешний уровень ожиданий уже не такой высокий, как квартал или два назад», — отметила Кэрол Шлейф, главный инвестиционный директор BMO Family Office.
Акции Tesla взлетели, отражая позитивные настроения рынка по поводу возможных политических изменений, связанных с новой администрацией. Такой рост подчеркивает стремление инвесторов ловить возможности в быстро меняющихся условиях.
Настроения вокруг Nvidia и Tesla в ближайшие дни могут стать индикатором дальнейшего направления движения рынка, что обещает немало сюрпризов для участников торгов.
Торги понедельника на фондовом рынке США завершились с разнонаправленной динамикой ключевых индексов. Dow Jones Industrial Average (.DJI) потерял 55,39 пункта (-0,13%), достигнув отметки 43 389,60. В то же время S&P 500 (.SPX) прибавил 23,00 пункта (+0,39%) и остановился на уровне 5 893,62, а Nasdaq Composite (.IXIC) вырос на 111,69 пункта (+0,60%), достигнув 18 791,81.
Энергетический сектор (.SPNY) стал лидером среди отраслей S&P 500, показав рост на 1,05%. Следом за ним разместились акции потребительских дискреционных товаров (.SPLRCD), прибавившие 1,04%. В центре внимания оказалась Tesla, чьи акции взлетели на 5,6% после публикации Bloomberg. Сообщается, что переходная команда Дональда Трампа рассматривает возможность смягчения регуляций для беспилотных автомобилей, что подогрело интерес инвесторов.
В то же время промышленные акции (.SPLRCI) оказались в числе отстающих, зафиксировав наибольшее снижение среди секторов.
Среди заметных корпоративных новостей выделяется рост акций CVS Health (CVS.N) на 5,4%. Этот скачок стал результатом заявления компании о расширении совета директоров: к нему присоединятся четыре новых члена в рамках соглашения с Glenview Capital Management.
Кэрол Шлейф, главный инвестиционный директор BMO Family Office, подчеркивает: «Сейчас отдельные сектора могут оставаться крайне волатильными, пока мы не услышим больше деталей о решениях новой команды Трампа, что ожидается в конце месяца».
Несмотря на коррекцию после резкого поствыборного роста, настроения на Уолл-стрит сохраняются позитивными. Подходящий к завершению 2024 год демонстрирует устойчивость американского фондового рынка, хотя его дальнейшее направление будет зависеть от политических решений и новых макроэкономических факторов.
Рынок акций: праздничный сезон, политическая неопределенность и ожидания от ФРС
Американские фондовые индексы завершили прошлую неделю с максимальными потерями за последние два месяца. Инвесторов беспокоит замедление темпов смягчения политики Федеральной резервной системы, а также неопределенность вокруг назначений Дональда Трампа в его администрацию.
Начало недели совпало с активным сезоном праздничных покупок, что переносит фокус рынка на крупнейших игроков розничной торговли. Walmart (WMT.N), Lowe's Companies (LOW.N) и Target (TGT.N) готовятся раскрыть свои результаты, которые станут индикатором состояния американского потребительского спроса.
На Нью-Йоркской фондовой бирже акции, завершившие день в плюсе, превзошли количество подешевевших бумаг в соотношении 1,71 к 1. В то же время зафиксировано 159 новых годовых максимумов против 88 минимумов.
На бирже Nasdaq картина оказалась сбалансированной: 2158 акций подорожали, а 2150 — снизились. Индекс S&P 500 зафиксировал 29 новых годовых максимумов и 13 минимумов, а Nasdaq Composite отметил 69 максимумов и 265 минимумов.
Объем торгов на американских биржах составил 14,94 млрд акций, что превысило средний показатель за последние 20 дней, который находится на уровне 14,12 млрд. Эта активность указывает на повышенное внимание трейдеров к рыночным событиям.
Мировые рынки в понедельник демонстрировали положительную динамику: акции росли, в то время как доллар США потерял в цене, хотя остается близким к своим годовым пикам. Инвесторы смягчили ожидания по поводу дальнейших действий Федеральной резервной системы, что немного ослабило давление на валюту.
Впереди праздничный сезон, и его итоги, как ожидается, добавят ясности в общую картину состояния экономики США.
Назначения Трампа и экономическая неопределенность: внимание на ключевые посты
Избранный президент США Дональд Трамп активно формирует свою команду, заполняя важные посты в области здравоохранения и обороны. Однако ключевые назначения для финансовых рынков — министра финансов и торгового представителя — пока остаются открытыми, что добавляет неопределенности в прогнозы.
Будущая администрация Трампа, по прогнозам, сосредоточится на двух приоритетах: снижении налогов и введении повышенных тарифов. Экономисты считают, что такие меры могут спровоцировать рост инфляции, что ограничит возможности Федеральной резервной системы для снижения процентных ставок.
Рынок казначейских облигаций США показал снижение доходности в условиях повышенной волатильности. Эталонные 10-летние облигации потеряли 1 базисный пункт, достигнув отметки 4,416%.
«Доходность 10-летних облигаций отражает опасения относительно бюджета и дефицита, а также сигнализирует о скрытых инфляционных рисках, если новые пошлины будут введены», — заявил Васиф Латиф, президент и главный инвестиционный директор Sarmaya Partners.
По мнению Латифа, структура и масштабы тарифов, которые может инициировать новая администрация, имеют инфляционный потенциал. «Рынок облигаций отправляет явный сигнал. Фондовый рынок, возможно, сделал паузу на прошлой неделе, но сегодня, похоже, снова на волне оптимизма», — отметил он.
Инвесторы продолжают балансировать между оптимизмом относительно стимулирующих экономических мер и опасениями, что новые тарифы и рост инфляции могут усложнить денежно-кредитную политику ФРС. В ближайшие недели внимание будет сосредоточено на заполнении ключевых постов и деталях экономической стратегии администрации Трампа.
Европейские фондовые площадки завершили день со снижением, главным образом из-за слабости в секторах недвижимости и коммунальных услуг. Панъевропейский индекс STOXX 600 (.STOXX) потерял 0,06%, отразив осторожное настроение инвесторов.
На мировых рынках настроения выглядели более позитивно: индекс MSCI World (.MIWD00000PUS), отслеживающий динамику акций по всему миру, вырос на 0,35% и достиг 845,60 пункта. В центре внимания остается отчетность Nvidia (NVDA.O), которая будет опубликована в среду.
Аналитики ожидают существенного роста выручки от компании, которая продолжает доминировать в сфере чипов для искусственного интеллекта. В этом году акции Nvidia практически утроили свою стоимость, став одним из ключевых драйверов рекордных максимумов индекса S&P 500.
Американский доллар вырос на 0,29% по отношению к японской иене, достигнув 154,605. Однако индекс доллара, измеряющий его курс по отношению к шести основным валютам, снизился на 0,51%, остановившись на уровне 106,19. Несмотря на снижение, валюта остается близкой к годовому максимуму в 107,07, отражая общую силу американской экономики.
Цены на нефть показали значительное укрепление после сообщений о приостановке добычи на крупнейшем норвежском месторождении Юхан Свердруп.
Фьючерсы на нефть марки Brent завершили торги на уровне $73,30 за баррель, что на 3,2% выше предыдущих показателей. Аналогично, нефть WTI также прибавила 3,2%, закрывшись на отметке $69,16 за баррель.
Инвесторы с нетерпением ждут отчетности Nvidia и других технологических гигантов, которые могут задать тон для дальнейшей динамики рынка. Нефтяной сектор продолжает реагировать на геополитические события, а валютные трейдеры будут следить за сигналами Федеральной резервной системы.
Цены на золото восстановились после шести дней подряд снижения. Спотовое золото выросло на 1,93%, достигнув $2610,73 за унцию, в то время как фьючерсы на золото в США укрепились на 1,7% до отметки $2614,60. Ослабление доллара США стало основным фактором роста цен на драгоценный металл.
«На этой неделе ситуация на рынках должна быть более стабильной, так как поток макроэкономических и политических новостей из США замедляется», — отметил Джим Рид, руководитель отдела глобальной экономики и тематических исследований Deutsche Bank. На повестке остаются ожидания назначения ключевых фигур в новую администрацию Дональда Трампа.
Goldman Sachs обновил прогноз для индекса S&P 500 (.SPX), ожидая его достижения уровня 6500 к концу 2025 года. Этот целевой показатель предполагает рост на 10,3% от текущего значения индекса, который закрылся на отметке 5893,62.
Подобный прогноз предоставил и Morgan Stanley, предполагая, что S&P 500 достигнет той же отметки уже к концу следующего года. Банк основывает свои ожидания на улучшении корпоративных доходов, смягчении процентной политики Федеральной резервной системы в 2024 году и укреплении делового цикла.
Goldman Sachs подчеркивает, что ключевые драйверы роста индекса — компании так называемой «Великолепной семерки». Это Amazon, Apple, Alphabet, Meta (запрещена в России), Microsoft, Nvidia и Tesla. Эксперты уверены, что эти гиганты превзойдут остальные 493 компании из S&P 500 в 2024 году.
Стабилизация на рынке золота, оптимизм относительно роста фондового индекса и смягчение политики ФРС в следующем году создают основу для благоприятных условий. Однако рынки остаются чувствительными к любым новым макроэкономическим и политическим событиям, которые могут изменить текущую траекторию.
Акции технологических гигантов, известные как «Великолепная семерка», сохраняют лидерство, однако их отрыв от остальных компаний индекса S&P 500 сократится до минимальных за последние семь лет 7 процентных пунктов. Такой вывод сделал Goldman Sachs в аналитической заметке, опубликованной в понедельник.
«Хотя сильные финансовые результаты этих компаний поддерживают их опережающий рост, влияние макроэкономических факторов, таких как торговая политика и темпы роста экономики, усиливает позиции остальных 493 компаний из S&P 500», — подчеркнули аналитики Goldman.
Прогнозы компании включают рост корпоративных доходов на 11% и реальное увеличение ВВП США на 2,5% к 2025 году.
Goldman Sachs также предупредил, что американский фондовый рынок в 2025 году может столкнуться с серьезными рисками. Среди них — возможное введение новых тарифов и рост доходности облигаций, что может оказать давление на акции.
С другой стороны, более мягкая фискальная политика или дружественные меры со стороны Федеральной резервной системы могут стимулировать дальнейший рост.
Победа Дональда Трампа на президентских выборах в США привнесла ясность в ключевые направления его экономической программы. Снижение налогов и повышение тарифов — основные обещания, которые, по мнению экспертов, способны ускорить инфляцию и ограничить возможности ФРС для маневра с процентными ставками.
Goldman ожидает, что прибыль на акцию компаний S&P 500 вырастет до $268 к 2025 году. Этот показатель отражает позитивный, но осторожный взгляд на перспективы корпоративной прибыли, учитывая возможные макроэкономические изменения и политические риски.
Инвесторы внимательно следят за динамикой рынка, пытаясь найти баланс между возможностями, предоставляемыми высокотехнологичными гигантами, и рисками, связанными с изменениями в экономической и торговой политике. Впереди сложный путь, на котором важно учитывать как локальные, так и глобальные факторы.
С аналитикой от компании ИнстаФорекс Вы всегда будете знать о рыночных трендах! Зарегистрируйтесь в ИнстаФорекс и получите доступ к еще большему количеству бесплатных сервисов для прибыльной торговли.
