25.10.202403:36 Forex Analysis & Reviews: ภาพรวมของ EUR/USD เมื่อวันที่ 25 ตุลาคม; สถานการณ์ที่น่าขันและน่าเศร้าเมื่อเงินยูโรเตรียมพร้อมสำหรับการปรับฐาน

คู่สกุลเงิน EUR/USD ไม่สามารถแสดงการเติบโตในวันพฤหัสบดีนี้ได้ ตั้งแต่ต้นคืน ค่าเงินดูเหมือนจะเตรียมพร้อมสำหรับการเคลื่อนไหวขาขึ้นในวันนั้น แต่ท้ายที่สุดก็ไม่มีอะไรเกิดขึ้น ในเช้าวันนั้น ยูโรโซนได้เผยแพร่ดัชนีกิจกรรมทางธุรกิจสำหรับภาคการผลิตและภาคบริการ ซึ่งแย่กว่าที่คาดการณ์ไว้ ยืนยันว่าเศรษฐกิจของยูโรโซนไม่ได้อยู่ในสภาพดีที่สุด อย่างไรก็ตาม เรื่องนี้ก็เห็นได้ชัดเจนแม้จะไม่มีดัชนีกิจกรรมทางธุรกิจ GDP ของยูโรโซนแทบจะไม่เติบโตในช่วงสองปีที่ผ่านมา ดังนั้นจึงไม่มีคำถามว่าเศรษฐกิจของสหภาพยุโรปกำลังเผชิญกับความท้าทายหรือไม่.

ธนาคารกลางยุโรป (ECB) ก็เริ่มให้ความสนใจกับปัญหานี้เช่นกัน น่าสนใจที่ไม่มีใครพูดถึงการเติบโตทางเศรษฐกิจที่ช้าของยูโรโซนเลยในช่วงสองปี แต่ในช่วงสองสามเดือนที่ผ่านมา เจ้าหน้าที่และนักวิเคราะห์ได้เริ่มกล่าวว่าสหภาพยุโรปเศรษฐกิจแทบจะไม่เติบโตเลย สิ่งนี้ได้จุดประกายให้เกิดการสนทนาเกี่ยวกับการเร่งนโยบายการเงินของธนาคารกลางยุโรป โดยการผ่อนคลายเร็วกว่าทุกๆ สองการประชุมและสร้างแรงกดดันต่อยูโรอย่างต่อเนื่อง อย่างไรก็ตาม นโยบายการเงินของ Federal Reserve ยังคงเป็นตัวขับเคลื่อนหลักที่อยู่เบื้องหลังการลดลงของคู่สกุลเงิน EUR/USD ความจริงที่ว่าตลาดได้คำนึงถึงการผ่อนคลายของ Fed อย่างสมบูรณ์ในช่วงสองปีที่ผ่านมา ตอนนี้สนับสนุนดอลลาร์สหรัฐ เนื่องจากการลดอัตราดอกเบี้ยทั้งหมดได้ถูกคำนวณไว้แล้ว ดังนั้นตลาดจึงสามารถมุ่งเน้นไปที่การลดอัตราของ ECB ในขณะเดียวกันก็ทำกำไรจากการขายดอลลาร์ ซึ่งกระตุ้นให้เกิดการแข็งค่าของสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐอีกครั้ง.

ไม่มีอะไรที่จะเพิ่มเติมมากเกี่ยวกับสถานการณ์ปัจจุบัน เราได้เตือนว่าการเพิ่มขึ้นของยูโรนั้นไม่มีเหตุผลมาตลอดหลายเดือน เราได้กล่าวไว้ว่า ECB จะต้องลดอัตราดอกเบี้ยไปสู่ระดับ "เป็นกลาง" เช่นกัน ในเดือนตุลาคม ECB อาจลดอัตราดอกเบี้ยลงต่ำกว่าระดับ "เป็นกลาง" เนื่องจากการเติบโตทางเศรษฐกิจอ่อนแอเกินไป และอัตราเงินเฟ้อได้ลดลงต่ำกว่าระดับเป้าหมายแล้ว ดังนั้นการสนทนาจึงอยู่ที่การลดอัตราดอกเบี้ยให้อยู่ประมาณ 2-2.5% นี่เป็นปัจจัยที่เป็นเชิงลบสำหรับยูโรอีกตัวหนึ่ง.

ในมุมมองทางเทคนิค ไม่มีเหตุผลที่จะคาดการณ์ว่าการปรับฐานจะสิ้นสุดในเร็ว ๆ นี้ ราคาอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ ดังนั้นการลดลงของค่าเงินควรดำเนินต่อไป แน่นอนว่าการเคลื่อนไหวในปัจจุบันจะสิ้นสุดลงในวันหนึ่ง และจะเริ่มมีการปรับฐานขาขึ้น อย่างไรก็ตาม เรามีการเคลื่อนไหวไปด้านข้างเป็นเวลาหนึ่งปีครึ่งในกราฟรายวัน โดยมีแนวโน้มขาลงในกราฟรายสัปดาห์ ดังนั้น เราจึงสามารถคาดหวังการลดลงในช่วงกลางเท่านั้น สิ่งที่จะเกิดขึ้นถ้า Donald Trump หรือ Kamala Harris เข้ารับตำแหน่งยังไม่สมควรที่จะคาดเดาในขณะนี้ แน่นอนว่าไม่มีเหตุผลที่จะเดาว่าดอลลาร์อาจตอบสนองต่อผลการเลือกตั้งประธานาธิบดีสหรัฐอย่างไร.

ค่าเฉลี่ยของความผันผวนของคู่สกุลเงิน EUR/USD ในช่วงห้าวันทำการล่าสุด ณ วันที่ 25 ตุลาคมอยู่ที่ 55 pips ซึ่งถูกจัดเป็น "ต่ำ" เราคาดว่าคู่สกุลเงินนี้จะเคลื่อนไหวระหว่างระดับ 1.0768 และ 1.0878 ในวันศุกร์ ช่องทางการเคลื่อนที่แบบเส้นตรงที่สูงขึ้นชี้ไปทางขึ้น แต่แนวโน้มโดยรวมที่ลดลงยังคงอยู่ หลังจากมีการเคลื่อนไหวเข้าสู่พื้นที่ซื้อมากเกินไป, ตัวบ่งชี้ CCI ได้เข้าถึงพื้นที่ขายมากเกินไปและเกิดความเบี่ยงเบนเชิงบวกหลายครั้ง ซึ่งบ่งชี้ถึงการแก้ไขที่อาจเกิดขึ้นได้

ระดับสนับสนุนที่ใกล้ที่สุด:

• S1 – 1.0803
• S2 – 1.0742
• S3 – 1.0681

ระดับต้านทานที่ใกล้ที่สุด:

• R1 – 1.0864
• R2 – 1.0925
• R3 – 1.0986

คำแนะนำในการเทรด:

คู่สกุลเงิน EUR/USD ยังคงเคลื่อนไหวไปในทางลดลง ในสัปดาห์ที่ผ่านมา เราได้ระบุเสมอว่าเราคาดว่าค่าเงินยูโรจะลดลงในระยะกลาง และเราสนับสนุนแนวโน้มขาลงนี้อย่างเต็มที่ มีความเป็นไปได้ว่าตลาดได้ตั้งราคาล่วงหน้าสำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของ Fed ในอนาคตทั้งหมดหรือแทบจะทั้งหมดแล้ว หากเป็นเช่นนั้น ค่าเงินดอลลาร์ไม่มีเหตุผลเพิ่มเติมที่จะร่วงลง แม้จะมีอยู่ไม่มาก ตำแหน่งสั้นยังสามารถพิจารณาได้โดยมีเป้าหมายที่ 1.0768 และ 1.0742 หากราคายังคงอยู่ต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ หากคุณซื้อขายโดยใช้การวิเคราะห์ทางเทคนิคอย่างเดียว ตำแหน่งยาวจะมีความเกี่ยวข้องหากราคาปรับตัวสูงขึ้นจากเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ อย่างไรก็ตาม การปรับขึ้นในระยะสั้นนี้อาจบ่งชี้เพียงแค่การแก้ไขเท่านั้น

หมายเหตุประกอบภาพ:

ช่องทางการเคลื่อนที่แบบเส้นตรง: ช่วยกำหนดแนวโน้มปัจจุบัน หากทั้งสองชี้ไปในทิศทางเดียวกัน แนวโน้มจะมีความแข็งแกร่ง

เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ (ตั้งค่า 20,0, สเกล smooth): กำหนดแนวโน้มระยะสั้นและทิศทางที่ควรดำเนินการเทรด

ระดับ Murray: ระดับเป้าหมายสำหรับการเคลื่อนไหวและการแก้ไข

ระดับความผันผวน (เส้นสีแดง): ช่วงราคาที่คาดว่าคู่สกุลเงินจะซื้อขายในอีก 24 ชั่วโมงข้างหน้า โดยอิงจากข้อมูลความผันผวนในปัจจุบัน

ตัวบ่งชี้ CCI: การเข้าสู่พื้นที่ขายมากเกินไป (ต่ำกว่า -250) หรือพื้นที่ซื้อมากเกินไป (สูงกว่า +250) สัญญาณว่าการเปลี่ยนแปลงแนวโน้มไปในทิศทางตรงข้ามใกล้เข้ามา