30.01.202516:06 Forex Analysis & Reviews: การวิเคราะห์ GBP/USD – 30 มกราคม

โครงสร้างของคลื่นของคู่เงิน GBP/USD ยังคงไม่ชัดเจนและมีความคลุมเครืออยู่บ้าง แต่ก็เห็นได้ชัดเจนโดยทั่วไป ขณะนี้มีความเป็นไปได้สูงในการก่อตัวของแนวโน้มขาลงในระยะยาว คำถามหลักคือคลื่นที่คาดว่าเป็นคลื่น 2 ภายในคลื่น 1 ซึ่งดูไม่ค่อยน่าเชื่อถือ ในทางกลับกันคลื่น 5 ดูมีความชัดเจนมากกว่า บ่งชี้ว่าคลื่นย่อย 1 อาจเสร็จสิ้นแล้ว หากการคาดการณ์นี้ถูกต้อง คลื่นแก้ไขในชุดหนึ่งกำลังก่อตัว โดยมีเป้าไประดับใกล้ 1.28

เนื่องจากยูโรอาจเริ่มก่อตัวเป็นโครงสร้างแก้ไขแล้ว จึงเป็นที่คาดหวังได้ว่าจะเป็นในลักษณะเดียวกันสำหรับปอนด์ นอกจากนี้ยังต้องสังเกตว่า Bank of England เตรียมพร้อมสำหรับการลดอัตราดอกเบี้ยสี่ครั้งในปี 2025 ในขณะที่ Fed ไม่มีแผนที่จะลดอัตรามากกว่า 50 จุดฐาน เศรษฐกิจของสหราชอาณาจักรยังคงทำให้นักลงทุนในตลาดผิดหวัง ในขณะที่เศรษฐกิจสหรัฐฯเสริมสร้างความมั่นใจให้กับเงินดอลลาร์ ปัจจัยเหล่านี้ควรจะยับยั้งการขายดอลลาร์ในปริมาณมากและการซื้อปอนด์เกินความจำเป็น

คู่เงิน GBP/USD ลดลงเพียง 10 จุดฐานเมื่อเริ่มต้นการประชุมในสหรัฐฯ เมื่อวันพฤหัสบดี โดยมีการเคลื่อนไหวของตลาดน้อยและความผันผวนต่ำ

ที่น่าสังเกตคือการประชุมครั้งแรกของ Fed ในปีนี้ได้สิ้นสุดลงเมื่อวานนี้ ในขณะที่คาดหวังว่าจะมีปฏิกิริยาของตลาด แต่กลับไม่มีขึ้น ผู้เข้าร่วมตลาดพบว่าคำแถลงของ Powell ไม่น่าสนใจ แม้ว่าจะมีข้อมูลสำคัญบางอย่างที่ควรกระตุ้นความต้องการในดอลลาร์ก็ตาม

ข้อคิดหลักจากคำพูดของ Powell:

1. เศรษฐกิจสหรัฐฯมีความเสถียรและไม่ต้องการมาตรการกระตุ้น
   • สิ่งนี้คาดการณ์ไว้แล้ว เนื่องจากรายงาน GDP ยังคงยืนยันถึงความแข็งแกร่งของเศรษฐกิจ
2. อัตราเงินเฟ้อยังคงสูงกว่าเป้าหมาย ทำให้การลดอัตราดอกเบี้ยยังไม่เข้าท่า
   • Fed ไม่เห็นความจำเป็นเร่งด่วนในการผ่อนคลายนโยบายการเงิน
3. ตลาดแรงงานมีความเสถียรและไม่สนับสนุนการผ่อนคลายทางการเงิน
   • นโยบายที่เข้มงวดจำเป็นต้องคงไว้เพื่อจัดการกับเงินเฟ้อ
4. ความต้องการของ Trump ในการลดอัตราดอกเบี้ยไม่ได้มีผลต่อการตัดสินใจของ Fed
   • Powell ย้ำถึงความเป็นอิสระของ Fed โดยระบุว่าการตัดสินใจเกี่ยวกับนโยบายการเงินขึ้นอยู่กับเขตอำนาจของ FOMC เท่านั้น

แม้จะมีสัญญาณที่ชัดเจนเหล่านี้ ตลาดกลับไม่ตอบสนองด้วยการเพิ่มความต้องการในดอลลาร์ กลับกันคู่เงิน GBP/USD ยังคงสร้างคลื่นจะแก้ไขผลักดันคู่เงินขึ้นไป ซึ่งขัดกับพื้นฐานคล้ายกัน คลื่น b ภายในคลื่น 2 ดูไม่น่าเชื่อถือ แนะนำว่ายังคงมีความเป็นไปได้ที่จะเกิดการลดลงที่แข็งแกร่งกว่า อย่างไรก็ตาม การลดหย่อนนี้อาจมีอยู่เพียงเล็กน้อย ตามด้วยการขึ้นใหม่อีกครั้ง ซึ่งอาจไม่เกี่ยวข้องกับข้อมูลทางเศรษฐกิจ

ข้อสรุป

การวิเคราะห์โครงสร้างของคลื่นบ่งแสดงว่าแนวโน้มขาลงของ GBP/USD ยังคงดำเนินอยู่ โดยตอนนี้คลื่นจำแนก 1 จบแล้ว คาดว่าตลาดจะสร้างคลื่นแก้ไขหรือชุดของคลื่นแก้ไข หลังจากนั้นโอกาสการขายอาจเกิดขึ้นได้ เป้าแก้ไขแรกอยู่ที่ระดับ 1.26 และแก้ไขที่ขยายจะอยู่ที่ระดับ 1.28 ขณะนี้ตลาดอาจอยู่ในช่วงสิ้นสุดคลื่นแรกภายในคลื่น 2

ในกรอบเวลาที่สูงกว่า การพัฒนาโครงสร้างของคลื่นบ่งบอกถึงการก่อตัวของแนวโน้มขาลง วงจรการขึ้นของคลื่นสามก่อนหน้าดูเหมือนจะเสร็จสิ้น หากการคาดการณ์นี้ยังคงถูกต้อง ระยะถัดไปควรเป็นคลื่นแก้ไข 2 หรือ b ตามมาด้วยคลื่นส่งตัว 3 หรือ c ซึ่งจะเป็นการส่งเสริมแรงขับเคลื่อนลงอีกครั้ง

หลักการสำคัญ:

1. รักษาโครงสร้างคลื่นให้เรียบง่ายและชัดเจน รูปแบบที่ซับซ้อนเกินไปนั้นยากในการค้าขายและเปลี่ยนแปลงบ่อยครั้ง
2. หลีกเลี่ยงความไม่แน่นอน หากมุมมองตลาดไม่ชัดเจน ควรอยู่นอกตลาด
3. ไม่มีความแน่นอนอย่างแน่ชัดในทิศทางตลาด การตั้ง Stop Loss เป็นสิ่งสำคัญสำหรับการจัดการความเสี่ยง
4. ผสมผสานการวิเคราะห์คลื่นกับกลยุทธ์อื่น การวิเคราะห์คลื่นควรใช้ร่วมกับวิธีการทางเทคนิคและพื้นฐานอื่น ๆ