Індикатор Bollinger Bands: опис, налаштування та застосування: опис, налаштування і застосування

Лінії (смуги) Боллінджера (Bollinger Bands, BB) - інструмент технічного аналізу фінансових ринків, що відображає поточні відхилення ціни фінансового інструменту (акції, товару або валюти).

Індикатор Bollinger Bands розраховується на основі стандартного відхилення від простої ковзаючою середньою. Як правило, відображається поверх графіку ціни.

Смуги Боллінджера (Bollinger Bands, BB) схожі з Envelopes або індикатором Конверт. Відмінність між ними полягає в тому, що межі Торгових Смуг (Envelopes) розташовані вище і нижче кривою ковзаючого середнього на фіксованому, вираженому у відсотках, відстані, тоді як межі індикатора Смуги Боллинджера будуються на відстанях, рівних певному числу стандартних відхилень. Оскільки величина стандартного відхилення залежить від волатильності, смуги Bollinger самі регулюють свою ширину: вона збільшується, коли ринок нестійкий, і зменшується в стабільніші періоди.

Bollinger Bands зазвичай наносяться на ціновий графік, але можуть наноситися і на графік індикатора. Як і у разі Envelopes, інтерпретація індикатора Bollinger Bands грунтована на тому, що цінам властиво залишатися в межах верхньої і нижньої меж смуги. Відмінною особливістю смуг Боллінджера як індикатора являється їх змінна ширина, обумовлена волатильністью цін. У періоди значних цінових змін (тобто високою волатильності) смуги розширюються, даючи простір цінам. У періоди застою (тобто низькою волатильності) смуги Bollinger звужуються, утримуючи ціни в межах своїх меж. До особливостей цього індикатора можна віднести:

1. Різкі зміни цін, смуги, що зазвичай відбуваються після звуження, що відповідає зниженню волатильності.

2. Якщо ціни виходять за межі смуги, слід чекати продовження поточної тенденції.

3. Якщо за піками та западинами за межами смуги йдуть піки та западини всередині смуги, можливий розворот тенденції.

4. Рух цін, що почався від однієї з меж смуги, зазвичай досягає протилежної межі.

Останнє спостереження корисне для прогнозування цінових орієнтирів.

Розрахунок

Смуги індикатора Боллинджера формуються з трьох ліній. Середня лінія (MIDDLE LINE, ML) - це звичайне ковзаюче середнє.

ML = SUM [CLOSE, N]/N

Верхня лінія (TOP LINE, TL) - це та ж середня лінія, зміщена вгору на певну кількість стандартних відхилень (D).

TL = ML + (D*StdDev)

Нижня лінія (BOTTOM LINE, BL) - це середня лінія, зміщена вниз на те саме число стандартних відхилень.

BL = ML – (D*StdDev)

Де:

SUM (..., N) – сума за N періодів;

CLOSE – ціна закриття;

N – кількість періодів, використовуваних для розрахунку;

SMA – проста змінна середня;

SQRT – квадратний корінь;

StdDev – стандартне відхилення:

StdDev = SQRT(SUM[(CLOSE – SMA(CLOSE, N))^2, N]/N)

Рекомендується використовувати 20-періодне просте ковзаюче середнє в якості середньої лінії та 2 стандартних відхилення для розрахунку меж смуги. Крім того, ковзаючі середні довжиною менше 10 періодів малоефективні.