В среду торги на Уолл-стрит завершились падением индексов, на фоне растущей доходности казначейских облигаций, что негативно сказалось на крупных компаниях. Инвесторы утратили уверенность в скором снижении ставок Федеральной резервной системы, а корпоративные новости добавили напряженности, ударив по котировкам McDonald's и Coca-Cola.
Доходность 10-летних казначейских облигаций США достигла своего пика за последние три месяца. Инвесторы пересматривают свои ожидания по поводу будущих решений ФРС, учитывая устойчивые экономические показатели и приближающиеся президентские выборы.
«Рынок испытывает сложности с перевариванием последнего витка роста доходности», — отметил Адам Тернквист, главный технический аналитик LPL Financial, подчеркивая, что повышение ставок создает дополнительное давление на акции.
Акции крупных компаний, чувствительных к изменению процентных ставок, оказались в зоне падения: Nvidia потеряла 2,81%, Apple — 2,16%, Meta Platforms (запрещенная в РФ организация) — 3,15%, а Amazon снизилась на 2,63%. Эти технологические гиганты потянули вниз весь Nasdaq, который является индикатором состояния сектора высоких технологий.
Среди 11 секторов индекса S&P 500 только коммунальные услуги и недвижимость смогли завершить день с положительной динамикой. Все остальные секторы ушли в минус.
Индекс Dow Jones Industrial Average снизился на 409,94 пункта, что эквивалентно 0,96%, и составил 42 514,95. S&P 500 потерял 53,78 пункта, или 0,92%, опустившись до 5 797,42. Nasdaq Composite закрылся с падением на 1,60%, потеряв 296,47 пункта, и завершил день на уровне 18 276,65.
Акции McDonald's потеряли 5,12% на фоне тревожных новостей о вспышке инфекции E. coli, связанной с их гамбургерами Quarter Pounder. Трагический случай привел к гибели одного человека и многочисленным заболеваниям. Это нанесло ощутимый удар по компании. Coca-Cola также оказалась под давлением, потеряв 2,07%, несмотря на подтверждение прогнозов по годовой прибыли. Ожидаемая выручка не оправдала более высоких ожиданий инвесторов, что отразилось на динамике акций.
Широкий сектор потребительских товаров также оказался в минусе, потеряв 1,82%. Сектор информационных технологий не отстал, упав на 1,68%, что усилило общую негативную динамику на рынке.
«Рынок недавно достиг новых исторических максимумов, и многие управляющие портфелями решили зафиксировать прибыль», — отметил Томас Мартин, старший портфельный управляющий Globalt Investments. По его мнению, текущее настроение на рынке способствовало массовым продажам, вызванным желанием зафиксировать доходы на фоне неопределенности.
Акции Boeing упали на 1,76% после публикации квартальных убытков в размере 6 миллиардов долларов. Основной причиной стал простой производства, вызванный затяжной забастовкой. Однако уже в ближайшие часы рабочие Boeing должны были проголосовать по новому контракту, который может прекратить противостояние, продолжающееся более пяти недель.
На фоне общей негативной динамики рынка, Texas Instruments отметилась положительным результатом: акции компании выросли на 4% после того, как квартальная прибыль превзошла ожидания аналитиков. AT&T также порадовала инвесторов, прибавив 4,60% на фоне увеличения числа абонентов беспроводной связи в третьем квартале, что оказалось выше прогнозов.
Индекс S&P 500 завершил день третьим подряд снижением, что подчеркивает напряженность на рынке и растущие опасения инвесторов.
Фондовые рынки США находятся вблизи рекордных значений, однако аналитики предупреждают о возможных испытаниях впереди. Влияние корпоративных отчетов, изменения в денежно-кредитной политике и приближающиеся президентские выборы могут вызвать нестабильность на рынках и спровоцировать волатильность.
Президент Федерального резервного банка Ричмонда Томас Баркин отметил, что возвращение инфляции к целевым 2% может затянуться дольше, чем планировалось. Это, в свою очередь, ставит под сомнение возможность снижения процентных ставок в обозримом будущем, ограничивая маневры ФРС в условиях сложившейся экономической ситуации.
Свежий отчет ФРС, известный как «Бежевая книга», показал, что в период с сентября по начало октября экономическая активность в США практически застопорилась. Тем не менее, на фоне этого замедления компании продолжают наращивать количество сотрудников, что вселяет некоторую надежду на дальнейшее оживление рынка труда.
На Нью-Йоркской фондовой бирже преобладание негативных настроений было заметным — число акций, потерявших в цене, превысило число акций, которые выросли, в соотношении 3,27 к 1. В то же время на бирже было зарегистрировано 102 новых максимума и 59 новых минимумов, что подчеркивает противоречивую динамику рынка.
Индекс S&P 500 зафиксировал 28 новых максимумов за последние 52 недели, в то время как на Nasdaq было зарегистрировано 60 новых пиковых значений. Однако, несмотря на этот оптимизм, оба индекса столкнулись с определенными трудностями: Nasdaq показал 90 новых минимумов, что свидетельствует о сохраняющихся рисках на рынке.
Объем торгов на американских биржах в этот день составил 11,83 миллиарда акций, что выше среднего показателя за последние 20 дней, который составлял 11,29 миллиарда акций. Повышенная активность инвесторов может быть предвестником того, что рынок готовится к серьезным изменениям в ближайшее время.
Генеральный директор Tesla Илон Маск озвучил амбициозный прогноз: компания ожидает роста продаж электромобилей на 20%-30% в следующем году. В ходе телефонной конференции с инвесторами он заверил, что основной бизнес Tesla, связанный с производством электромобилей, продолжает приносить прибыль, что сняло опасения относительно выпуска роботакси в ближайшем будущем.
Прогноз Маска о «небольшом росте» поставок уже в этом году сразу же вызвал положительную реакцию на рынке. Акции Tesla подскочили на 12% на пострыночных торгах в среду, увеличив рыночную капитализацию компании примерно на 80 миллиардов долларов. Это добавило уверенности инвесторам, что Tesla продолжает успешно развивать свой бизнес даже в сложных экономических условиях.
Одним из важных факторов, который вдохновил инвесторов, стало снижение стоимости производства автомобилей Tesla. Маск подчеркнул, что, несмотря на его смелые прогнозы по поводу будущего беспилотных автомобилей, компания продолжает фокусироваться на улучшении маржинальности, которая остается ведущей в отрасли.
Хотя презентация долгожданного роботакси Tesla, состоявшаяся 10 октября, не впечатлила инвесторов, Маск в своем выступлении подчеркнул уникальное положение компании. «Ни одна другая компания, производящая электромобили, не приносит прибыли», — отметил он. По его словам, ни одна из существующих автомобильных корпораций не имеет прибыльного подразделения по выпуску электромобилей, что делает успех Tesla на фоне столь сложной ситуации в автомобильной отрасли еще более значимым.
Таким образом, Tesla продолжает укреплять свои позиции на рынке электромобилей, удерживая внимание инвесторов и демонстрируя способность сохранять высокую маржинальность. Маск подтвердил, что компания находится на верном пути к дальнейшему росту, несмотря на вызовы и ожидания революционных изменений в будущем транспорта.
Акции небольших конкурентов Tesla в сегменте электромобилей, таких как Rivian и Lucid, показали рост на 2% после завершения торгов, на фоне уверенности в будущем рынка электромобилей. Этот рост подчеркивает внимание к сектору, в котором Tesla остается ведущим игроком.
Илон Маск подтвердил планы Tesla по запуску беспилотных автомобилей с возможностью платных поездок уже в следующем году. Ожидается, что компания получит необходимые разрешения от регулирующих органов Калифорнии и Техаса, что откроет дорогу к коммерциализации этой технологии.
После презентации роботакси значительно вырос спрос на автопилот Tesla, известный как Full Self-Driving (FSD). В ответ на этот интерес компания предложила текущим пользователям бесплатный доступ к FSD на один месяц, уже второй раз за этот год. Это свидетельствует о растущем принятии технологий Tesla и поддерживает уверенность в ее долгосрочной стратегии.
Несмотря на неопределенный спрос на электромобили и то, что некоторые конкуренты сворачивают свои инвестиции в этот сектор, Tesla продолжает активно расширять свой модельный ряд и сокращать производственные издержки. Компания также вкладывает значительные средства в проекты, связанные с искусственным интеллектом и расширением производственных мощностей. В ближайшие два года Tesla планирует вывести на рынок новые, более доступные модели, начало продаж которых запланировано на первую половину 2025 года.
Результаты Tesla в третьем квартале также впечатлили аналитиков: маржа прибыли от продаж автомобилей без учета нормативных кредитов достигла 17,05%, что значительно выше 14,6% во втором квартале. Этот показатель превзошел прогнозы Уолл-стрит, которые находились на уровне 14,9%. Эти данные свидетельствуют о стабильной финансовой устойчивости компании, несмотря на сложности рынка и конкуренцию в отрасли.
Tesla заявила, что себестоимость производства одного электромобиля достигла исторического минимума, составив около 35 100 долларов. Это стало возможным благодаря снижению затрат на рабочую силу и материалы. Более того, скорректированная прибыль компании за третий квартал составила 72 цента на акцию, что значительно превзошло прогнозы аналитиков, ожидавших 58 центов.
Снижение цен на сырье, особенно тех, которые используются для производства аккумуляторов, привело к дальнейшему сокращению затрат для Tesla. Компания отметила, что это окажет положительное влияние на ее экономику в текущем году, хотя с течением времени эффект может ослабеть.
Tesla планирует значительное увеличение капитальных затрат в следующем году. Финансовый директор компании, Танеджа, спрогнозировал более 11 миллиардов долларов капитальных вложений, что подчеркивает серьезные намерения компании по развитию своих производственных мощностей и технологических инициатив.
После снижения цен в прошлом году Tesla весной этого года предложила привлекательные варианты финансирования для покупателей. Это стало частью стратегии по стимулированию спроса на фоне растущей конкуренции на рынке электромобилей.
За первые девять месяцев 2024 года компания уже поставила 1,29 миллиона автомобилей. Чтобы побить прошлогодний рекорд, Tesla необходимо продать еще 514 925 автомобилей до конца года. Этот показатель ставит компанию в позицию для возможного достижения нового рубежа по объему поставок.
Выручка компании за третий квартал составила 25,18 миллиарда долларов, что немного ниже ожиданий аналитиков, которые прогнозировали 25,37 миллиарда. Тем не менее, Tesla улучшила свои результаты по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, когда выручка составила 23,35 миллиарда долларов.
Кроме того, компания отметила значительный рост доходов от регулятивных кредитов — 739 миллионов долларов за третий квартал, что на 33% больше по сравнению с прошлым годом. Однако по сравнению со вторым кварталом этот показатель несколько снизился с 890 миллионов долларов.
С аналитикой от компании ИнстаФорекс Вы всегда будете знать о рыночных трендах! Зарегистрируйтесь в ИнстаФорекс и получите доступ к еще большему количеству бесплатных сервисов для прибыльной торговли.
