15.11.202403:31 Forex Analysis & Reviews: Tổng quan về EUR/USD vào ngày 15 tháng 11; Đồng Euro vẫn ở mức đáy

Cặp tiền tệ EUR/USD tiếp tục xu hướng giảm vào thứ Năm. Hầu như mọi phân tích đều bắt đầu với cùng một tuyên bố bởi vì không có gì thay đổi cơ bản trong thị trường. Đồng euro giảm giá nhanh chóng, mất 50-60 pips gần như mỗi ngày. Theo chúng tôi, sự sụp đổ này không thể được quy cho một sự kiện đơn lẻ hay thậm chí nhiều yếu tố. Chúng tôi cho rằng, thị trường đã từ lâu định giá toàn bộ chu kỳ nới lỏng chính sách tiền tệ, và khi đã được tính toán đầy đủ, phản ứng ngược lại bắt đầu. Nói đơn giản, đồng đô la đã giảm quá lâu và không có lý, và bây giờ chúng ta đang chứng kiến một sự điều chỉnh hợp lý, mặc dù không có chất xúc tác ngay lập tức.

Vào thứ Năm, hai báo cáo đã được công bố ở Khu vực Châu Âu đã góp phần vào sự suy yếu của euro. Hiện tại, thị trường không cần các lý do kinh tế hoặc cơ bản địa phương để bán euro và mua đô la. Tuy nhiên, khi có những lý do như vậy, xu hướng lại tăng tốc. Ước tính thứ hai về GDP cho quý 3 khu vực Châu Âu không thay đổi so với lần đầu tiên, ở mức +0,4%. Mặc dù con số này có vẻ như khả quan, so sánh với GDP của Mỹ lại cho thấy một bức tranh hoàn toàn khác. Vì euro cạnh tranh với đô la, nên việc so sánh trạng thái của nền kinh tế Châu Âu với nền kinh tế Mỹ là hợp lý, trong đó euro thường xuyên thua kém.

Khối lượng sản xuất công nghiệp, như thường lệ, cũng giảm. Lần này, sự suy giảm là -2%, trong khi thị trường đã dự đoán ở mức lạc quan hơn là -1,4% so với cùng kỳ năm ngoái. Do đó, đồng euro một lần nữa không có cơ sở cho sự tăng trưởng vào thứ Năm. Mặc dù tổn thất không đáng kể trong ngày, nhưng các khoảng nghỉ trong xu hướng giảm là bình thường. Các điều chỉnh trong xu hướng giảm cũng được kỳ vọng. Vì vậy, nếu euro không giảm mạnh trong một ngày nào đó, điều này không có nghĩa xu hướng giảm đã kết thúc.

Chỉ trong một tháng rưỡi, euro đã mất 650 pips. Trước đó, nó đã tăng 1.600 pips trong gần hai năm. Rõ ràng xu hướng nằm ở đâu và điều chỉnh diễn ra ở đâu. Dựa trên sự hiểu biết này, chúng tôi dự đoán sự giảm tiếp theo của euro. Mục tiêu ngắn hạn của chúng tôi vẫn ở mức $1.02–$1.04, dự báo mà chúng tôi đã giữ từ đầu năm. Về lâu dài, euro có thể dễ dàng quay trở lại ngang bằng với đô la. Nếu xu hướng giảm toàn cầu tiếp tục, euro có thể giảm đáng kể dưới mức ngang bằng, nhưng kịch bản này sẽ đòi hỏi các động lực cơ bản mới đáng kể.

Độ biến động trung bình của cặp EUR/USD trong năm ngày giao dịch gần nhất tính đến 15 tháng 11 là 94 pip, được xếp loại là "cao." Vào thứ Sáu, chúng tôi dự đoán cặp tiền này sẽ giao động giữa 1.0466 và 1.0654. Kênh hồi quy tuyến tính cao hơn đang hướng xuống dưới, duy trì xu hướng giảm toàn cầu. Chỉ báo CCI gần đây đã giảm vào vùng quá bán, báo hiệu sự bắt đầu của một đợt điều chỉnh, nhưng đợt điều chỉnh này yếu và đã kết thúc. Một sự phân kỳ tăng giá mới hiện đã hình thành.

Các Mức Hỗ Trợ Quan Trọng:

• S1: 1.0498
• S2: 1.0376
• S3: 1.0254

Các Mức Kháng Cự Quan Trọng:

• R1: 1.0620
• R2: 1.0742
• R3: 1.0864

Khuyến Nghị Giao Dịch:

Cặp EUR/USD tiếp tục xu hướng giảm. Trong nhiều tháng qua, chúng tôi cho rằng sự sụt giảm của đồng euro là kịch bản dễ xảy ra nhất trong trung hạn, hoàn toàn ủng hộ xu hướng giảm. Có khả năng thị trường đã phản ánh gần như tất cả các lần cắt giảm lãi suất của Fed trong tương lai. Nếu điều này đúng, thì đồng đô la có ít động cơ để giảm trong trung hạn, mặc dù nó đã không có nhiều lý do để giảm trong quá khứ. Các vị trí bán vẫn có liên quan với các mục tiêu tại 1.0466 và 1.0376 chừng nào giá nằm dưới đường trung bình động. Đối với những người chỉ giao dịch dựa trên các thiết lập kỹ thuật, các vị trí mua có thể được cân nhắc nếu giá tăng trên đường trung bình động, nhắm mục tiêu 1.0742 và 1.0864, nhưng hiện tại chúng tôi khuyên không nên có các vị trí mua.

Giải Thích Minh Họa:

Kênh Hồi Quy Tuyến Tính giúp xác định xu hướng hiện tại. Nếu cả hai kênh cùng đường thẳng, điều đó chỉ ra một xu hướng mạnh.

Đường Trung Bình Động (cài đặt: 20,0, làm mịn) xác định xu hướng ngắn hạn và hướng dẫn hướng giao dịch.

Mức Murray hoạt động như các mức mục tiêu cho chuyển động và điều chỉnh.

Các Mức Độ Biến Động (đường màu đỏ) đại diện cho phạm vi giá có thể xảy ra cho cặp tiền trong 24 giờ tới dựa trên các chỉ số độ biến động hiện tại.

Chỉ số CCI: Nếu nó vào vùng quá bán (dưới -250) hoặc vùng quá mua (trên +250), nó báo hiệu sự đảo chiều xu hướng sắp tới theo hướng ngược lại.